|
Курсовая розница |
Мультивалютный вклад позволяет клиенту банка поиграть на валютном рынке при относительно дешевом "входном билете". Однако если в 2005 году такие вклады приносили более 40% прибыли, то в этом году — чуть больше 7% в лучшем случае. Сможет ли этот инструмент вернуться в список наиболее прибыльных, напрямую зависит от того, насколько активно будут меняться курсы валют.
В последние годы классические депозиты стало сложно рассматривать как средство обогащения. Инфляция, небольшие банковские проценты и нестабильный курс валюты не дают вкладчикам ощутимо заработать. Наиболее выгодными для вкладчика могли стать рублевые депозиты. В большинстве своем они защищали сбережения от инфляции, составившей за год 9,6%. Правда, речь идет о вкладах по максимальным ставкам, то есть о вкладах крупных. Наибольшую прибыль принесли рублевые депозиты сроком на год — при ставке 12% (банк "Ак Барс") с учетом инфляции она составила 2,4% годовых. Что касается валютных вкладов, то за год, прошедший с прошлого октября, курс доллара снизился почти на 8%. С учетом инфляции убыток по вкладам в долларах составил 17,25% годовых, а самые большие ставки по ним не превышали 8,5% (Бинбанк и Сибакадембанк). Курс евро двигался то вверх, то вниз. В результате возможность получить прибыль по депозитам в евро напрямую зависела от того, в какой момент был сделан вклад. Так, годовые вклады в связи с падением курса евро на 1,5% должны были компенсировать убыток в 11,1% годовых, а банки предлагали не больше 6,8% годовых. При этом вклады в евро на полгода (с апреля по сентябрь 2006 года включительно) оказались прибыльными — инфляция за этот период составила всего 2,2%, а евро вырос на 1%. Таким образом, банки легко могли ликвидировать убыток в 2,4% годовых, поскольку предлагали ставки по вкладам от 8,5% (Сбербанк) до 10,75% (Бинбанк) годовых.Чтобы застраховаться от скачков курсов валют, можно разложить деньги по счетам в разных валютах в пропорции, кажущейся вкладчику оптимальной. Банк "Зенит" даже предлагает специальный вклад "Трансатлантический", который позволяет разместить средства одновременно в трех валютах в заранее выбранной пропорции.
Получать доход, используя изменения курсов валют можно, переводя средства из одной валюты в другую, но расторгать договор с банком, лишаясь процентов, а затем заключать новый договор — путь малопривлекательный. Это неудобство устраняют мультивалютные вклады, по сути являющиеся способом заработать на колебаниях валютных курсов, не выходя на рынок FOREX. Они позволяют в течение всего срока вклада конвертировать между собой валюты, ориентируясь на изменения курсов.
В основном банки предлагают мультивалютные вклады в трех валютах: доллар, евро и рубль. Для перехода из одной в другую достаточно прибыть в банк и заполнить платежное поручение. Впрочем, визита в банк для оформления платежного поручения можно избежать благодаря интернет-банкингу — вкладчик заходит на сайт банка в интернете, идентифицирует себя и дает команду перевести средства, к примеру, из долларов в евро. На все потребуется от силы 10-15 минут.
Средства на вашем счету будут конвертированы уже на следующий день. За эту операцию с вас снимут комиссию порядка 0,2-0,5%. Надо сказать, что некоторые банки не взимают комиссию за конвертацию, однако разрешают проводить ее всего несколько раз за срок вклада. Например, Ланта-банк — не более четырех раз. Следует также обратить внимание, что конвертация валюты проходит всегда по внутреннему курсу банка, отличающемуся от курса Банка России, следовательно, потери при этом составят еще около 0,2-0,3%.
"Эффективность мультивалютного вклада выражается в возможности, в случае изменения курсов валют, перераспределить средства в те валюты, по которым наблюдается повышение курса,— говорит Дмитрий Хилько, директор департамента депозитных продуктов КБ 'Юниаструм'.— Если грамотно перекладывать деньги с одного счета на другой, можно увеличить доходность своих вложений. Однако здесь главное угадать, когда именно и по какой валюте произойдут колебания курса. Правда, вкладчики, в основном, нечасто переходят из одной валюты в другую".
Справедливости ради надо отметить, что значительные колебания валют случаются всего несколько раз в год, и восходящие тренды длятся довольно долго. Так, в этом году крупных изменений у доллара было всего два, евро четыре раза показывал заметный рост, а потом глубоко падал. Рубль более или менее стабильно рос.
Для получения максимальной прибыли на колебаниях курсов валют вкладчик должен угадать все восходящие движения. Рассмотрим идеальную ситуацию. Предположим, что вы открыли мультивалютный вклад на сумму 1 млн руб. в октябре 2005 года (максимальные ставки по вкладам у большинства банков начинаются с этой суммы). В тот момент доллар начал стремительно расти.
Он рос с 8 октября по 7 декабря, когда и достиг годового пика. Однако 18 ноября его рост практически стабилизировался, тогда как евро начал активно подниматься. Таким образом, с 8 октября по 18 ноября на долларе можно было заработать 1,5%. Евро шел вверх с 18 ноября по 13 января и мог прибавить к сумме вклада еще 2,4%. Далее вплоть до 25 марта и доллар, и евро падали, так что деньги стоило хранить в рублях. С тех пор доллар сколько-нибудь существенного роста так и не показал, а евро с 25 марта по 16 мая поднялся наиболее значительно — на 4,2%. Последний заметный рост евро наблюдался с 20 июля по 11 августа и мог утяжелить вклад еще на 1,7%.
В результате, благодаря наложению процентов на проценты, в идеальной ситуации на разнице курсов валют можно было получить около 10% годовых. К этому следует прибавить проценты по вкладу, которые предлагают банки — в среднем еще 10%. Так, Юниаструм банк готов по всем трем валютам во вкладе дать одинаковые процентные ставки — 10% годовых. С 1 августа возможность разместить деньги на мультивалютном депозите появилась и у вкладчиков банка "Глобэкс". При минимальной сумме вклада в 15 млн руб., банк предлагает 8,5% годовых в рублях и 7,5% в евро и долларах. В Балтийском банке развития на сумму от 300 тыс. руб. предложили до 10,75% в рублях и 8% годовых в валюте.
Однако придется вычесть комиссию за семь конвертаций, минимум по 0,2% каждая — 1,4%. И еще столько же составят потери на разнице между внутренним курсом банка и курсом ЦБ. Вычтя из полученного результата 9,6% инфляции, получаем чистую прибыль в 7,6% — не самый выдающийся результат.
Не удивительно, что ряд банков даже отказался от ранее введенных мультивалютных вкладов. Как считает Константин Гринглоз, начальник управления организации розничных услуг банка "Авангард", "мультивалютные вклады не пользуются спросом, потому что открыть вклад — это значит доверить деньги профессионалу и больше не заботиться о них; мультивалютные вклады требуют активной позиции по отношению к своим сбережениям, отслеживания тенденций риска и постоянного контроля".
По словам Дмитрия Хилько, "мультивалютный вклад по своему предназначению предлагается как механизм снижения валютных рисков и предназначен прежде всего для клиентов, хорошо ориентирующихся в колебаниях валютных курсов". Кроме того, мультивалютные вклады — это вклады на довольно значительные суммы.
Но основная причина невысокой прибыльности мультивалютных вкладов на данный момент заключается в незначительных колебаниях курсов валют за прошедший год. Между тем в 2005 году из-за резких колебаний курсов евро и доллара по таким депозитам можно было получить с учетом ставки по вкладу и комиссии за конвертацию до 53,5% годовых. То есть даже с учетом инфляции прибыль превышает 40%, что кажется вполне приемлемым результатом. Так что если курс валют опять начнет активно изменяться, мультивалютные вклады вновь окажутся потенциально крайне доходным инструментом.
НИКИТА МОГУТИН
Условия открытия мультивалютных вкладов
| Название банка | Объем привлеченных вкладов* (тыс. руб.) | Валюта вклада | Минимальная сумма вклада | Ставка (% годовых) | ||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 3 мес. | 6 мес. | 12 мес. | 18 мес. | 36 мес. | ||||
| Банк "Уралсиб" | 52328388 | руб. | 30 тыс. | — | — | 9,5 | 9,5 | — |
| $ | 1 тыс. | — | — | 6,75 | 6,75 | — | ||
| € | 1000 | — | — | 6,25 | 6,25 | — | ||
| "Возрождение" | 29546921 | руб. | 15 тыс. | 5,25 | 7,5 | 9,4 | — | — |
| $ | 500 | 4,5 | 5,5 | 6,75 | — | — | ||
| € | 500 | 3 | 4,1 | 4,5 | — | — | ||
| Промсвязьбанк | 14425999 | руб. | 3 тыс. | 5,5-6 | 7-7,5 | 8,5-9 | — | — |
| $ | 100 | 3-4 | 4-5 | 5-6 | — | — | ||
| € | 100 | 3-4 | 4-5 | 5-6 | — | — | ||
| Банк "Зенит" | 7808952 | руб. | 1 тыс. | 3,5-5,5 | 5,75-8 | 7,5-8,75 | 8-9,75 | — |
| $ | 100 | 4,5-5 | 5,25-6,25 | 6-6,75 | 6,5-8 | — | ||
| € | 500 | 3,25-3,5 | 4,5-5 | 5,25-6 | 6,25-7 | — | ||
| Транскредитбанк | 8252959 | руб. | 15 тыс. | 6 | 7 | 8,5 | — | — |
| $ | 500 | 4,75 | 6,25 | 6,75 | — | — | ||
| € | 500 | 4,5 | 6 | 6,25 | — | — | ||
| Юниаструм банк | 9612371 | руб. | 30 тыс. | — | 7,5-8,5 | 9-9,5 | — | — |
| $ | 1000 | — | 7,5-8,5 | 9-9,5 | — | — | ||
| € | 1000 | — | 7,5-8,5 | 9-9,5 | — | — | ||
| "Союз" | 5687982 | руб. | 6 тыс. | — | 8,75 | 10 | 9,5 | — |
| $ | 200 | — | 6,5 | 7 | 7 | — | ||
| € | 200 | — | 5,5 | 6,5 | 6,5 | — | ||
| Мастер-банк | 3691637 | руб. | 30 тыс. | — | — | 10,5-11,8 | 11-12 | — |
| $ | 1000 | — | — | 8-8,8 | 8,5-9 | — | ||
| € | 1000 | — | — | 8-8,8 | 8,5-9 | — | ||
| Национальный | 3262442 | руб. | 300 тыс. | — | — | 13 | — | — |
| торговый банк | ||||||||
| $ | 10000 | — | — | 9 | — | — | ||
| € | 10000 | — | — | 7 | — | — | ||
| Новосибирсквнешторг | 2411596 | руб. | 150 тыс. | — | 7 | 7,5 | — | — |
| банк | ||||||||
| $ | 5000 | — | 4,5 | 5 | — | — | ||
| € | 5000 | — | 4,5 | 5 | — | — | ||
| "Стройкредит" | 2380653 | руб. | 100 тыс. | 6,5 | 8 | 9,5 | — | — |
| $ | 3000 | 4,5 | 6 | 7 | — | — | ||
| € | 3000 | 3,5 | 4,75 | 6 | — | — | ||
| Петро-Аэро-банк | 2061793 | 100 тыс. | руб. | — | 9,75 | 10,5 | — | — |
| $ | 3500 | — | 7 | 7,75 | — | — | ||
| € | 3500 | — | 6,75 | 7,5 | — | — | ||
| Локо-банк | 1723319 | руб. | 1500 тыс. | — | — | 7,75 | — | — |
| $ | 50000 | — | — | 7,75 | — | — | ||
| € | 50000 | — | — | 7,75 | — | — | ||
| Инкасбанк | 1932614 | руб. | 100 тыс. | — | 9,75 | 10,5 | — | — |
| $ | 3500 | — | 7 | 7,75 | — | — | ||
| € | 3500 | — | 6,75 | 7,5 | — | — | ||
| "Волга-кредит" | 1572010 | руб. | 300 тыс. | — | — | 11,5 | — | — |
| $ | 10000 | — | — | 8 | — | — | ||
| € | 10000 | — | — | 7 | — | — | ||
| Ланта-банк | 1142247 | руб. | 30 тыс. | — | 6,8 | 7,5 | — | — |
| $ | 1000 | — | 6,8 | 7,5 | — | — | ||
| € | 1000 | — | 6,8 | 7,5 | — | — | ||
| Эллипс-банк | 1488037 | руб. | 1 тыс. | — | 9 | 12 | — | — |
| $ | 100 | — | 5 | 8 | — | — | ||
| € | 100 | — | 4 | 7 | — | — | ||
| Первый | 1692075 | руб. | 300 тыс. | 6 | 8 | 10 | — | — |
| чешско-российский | ||||||||
| банк | ||||||||
| $ | 10000 | 4,5 | 5,5 | 7 | — | — | ||
| € | 10000 | 4 | 5 | 6,5 | — | — | ||
| Тольяттихимбанк | 1076575 | руб. | 100 тыс. | — | — | 13 | — | — |
| $ | 3000 | — | — | 8 | — | — | ||
| € | 3000 | — | — | 6 | — | — | ||
| АПБ "Солидарность" | 4138354 | руб. | 300 тыс. | — | 7 | 10 | — | — |
| $ | Эквивалент 300 | — | 5 | 6,75 | — | — | ||
| тыс. руб. | ||||||||
| € | Эквивалент 300 | — | 4,5 | 6,5 | — | — | ||
| тыс. руб. | ||||||||
| "Глобэкс" | 12328123 | руб. | 15000 тыс. | — | 8,5 | 8,5 | — | — |
| $ | Эквивалент | — | 7,5 | 7,5 | — | — | ||
| 15000 тыс. | ||||||||
| руб. | ||||||||
| € | Эквивалент | — | 7,5 | 7,5 | — | — | ||
| 15000 тыс. | ||||||||
| руб. | ||||||||
| "Московский | 3021180 | руб. | 500 тыс. | — | — | — | — | 9,1 |
| капитал" | ||||||||
| $ | Эквивалент 500 | — | — | — | — | 7,2 | ||
| тыс. руб. | ||||||||
| € | Эквивалент 500 | — | — | — | — | 7,2 | ||
| тыс. руб. | ||||||||
| Фора-банк | 855487 | руб. | 900 тыс. | — | — | 11 | 11,25 | — |
| $ | 30000 | — | — | 8 | 8,25 | — | ||
| € | 30000 | — | — | 7 | 7,25 | — | ||
| Балтийский банк | 164924 | руб. | 300 тыс. | — | 9,8 | 10,75 | — | — |
| развития | ||||||||
| $ | Эквивалент 300 | — | 7,35 | 8 | — | — | ||
| тыс. руб. | ||||||||
| € | Эквивалент 300 | — | 7,35 | 8 | — | — | ||
| тыс. руб. | ||||||||