Впервые на IPO выходит компания из сферы ЖКХ

Петербургская ПАО "Городские инновационные технологии" (ГИТ), управляющая жилой и нежилой недвижимостью, получила доступ к первичному размещению своих акций на Московской фондовой бирже. Объем предложения составит не менее 20% акций ГИТ, за которые компания планирует выручить около 300 млн рублей. Эксперты называют это первым IPO в России для компании из сферы ЖКХ.

Размещение произойдет на следующей неделе, сообщили "Ъ" в компании. Акции будут включены в третий уровень листинга Московской биржи.

По словам генерального директора ГИТ Гранта Агасьяна, целей публичного размещения на IPO несколько: первая — имиджевая, вторая — получение новых финансовых инструментов развития бизнеса для дальнейшего выхода на федеральный уровень.

В ходе размещения пакета в 20% компания рассчитывает привлечь около 300 млн рублей. "Оцениваем собственную стоимость в 1,5 млрд рублей после размещения, с учетом уже сложившегося повышенного интереса инвесторов. Цена за акцию, на которую мы рассчитываем в результате торгов, составляет 3-3,5 рубля", — прокомментировал господин Агасьян. По его словам, сейчас идут переговоры со стратегическими инвесторами, среди них несколько инвестиционных фондов, после чего оставшийся неразмещенный пакет акций будет предложен на открытом рынке частным инвесторам.

В дальнейшем компания планирует организовать "народное IPO". Предлагать акции компании будут не только жителям домов, управляемых холдингом, но и собственникам других жилых помещений. Жильцы смогут стать акционерами своих управляющих компаний, а также смогут заработать на размещении "и при этом вложить деньги не куда-то, а в повышение сервиса и уровня обслуживания их собственного жилья".

По данным базы "СПАРК-Интерфакс", крупнейшими собственниками ПАО "Городские инновационные технологии" являются Илья Лобода (35,5%), Грант Агасьян (30,8%), Агаси Таланчян (10,3%), Олег Юрчук (10%). Компания является одним из лидеров на рынке ЖКХ и городского хозяйства, по оценкам экспертов, занимая долю в 15-20%. Основными конкурентами на рынке являются холдинг "Сити Сервис", ООО УК "Уютный Дом". Выручка ГИТ по итогам 2014 года составила 329 млн рублей, в 2015 году, по предварительным данным, этот показатель может вырасти до 450 млн рублей.

Аналитик "Алор Брокер" Кирилл Яковенко положительно оценивает перспективы выхода компании на IPO. "Выход на IPO компании из сферы ЖКХ — это уникальный для России случай. Фактически компания привлечет денежные средства, которые не будут требовать возврата. Однако маловероятно, что другие компании отрасли последуют ее примеру, так как этот сектор не готов к раскрытию финансовой информации, которая требуется для прохождения процедуры размещения", — считает он. Дмитрий Кипа, директор инвестиционно-банковского департамента QB Finance, отмечает, что сфера, в которой работает ПАО "ГИТ", весьма экзотична для российского фондового рынка, но при этом перспективы размещения достаточно туманны. "Небольшие размещения сейчас мало интересуют инвесторов, поэтому привлечение 300 млн рублей — чересчур оптимистичный план. Непонятно, кто может стать покупателем такого объема размещения", — полагает он, отмечая, что идея с "народным IPO" выглядит достаточно интересно, поскольку даже в случае низкого интереса инвесторов к размещению компания сможет использовать свою публичность в качестве конкурентного преимущества по сравнению с другими компаниями из сферы ЖКХ. "Листинг на бирже подразумевает высокий уровень открытости, что очень важно для данной сферы, в которой большинство компаний работают недостаточно прозрачно", — добавляет эксперт.

Татьяна Дятел