«Тинькофф» снижает резервы
Банк возвращается к первоначальному прогнозу по чистой прибыли
Головная компания Тинькофф-банка — TCS Group — показала рост чистой прибыли выше консенсус-прогноза по итогам девяти месяцев 2020 года. Во многом этому способствовало резкое снижение отчислений в резервы в третьем квартале, а также рост клиентских операций. Единственный портфель, который не показал роста,— кредиты наличными. Однако опережающий рост показали другие продукты «Тинькофф», за счет чего доля некредитных доходов была рекордной, впервые достигнув 41%.
Фото: Зотов Алексей, Коммерсантъ
Чистая прибыль группы TCS (головная компания Тинькофф-банка) по МСФО за третий квартал 2020 года составила 12,6 млрд руб., прибавив за год 30%. За девять месяцев чистая прибыль достигла 31,9 млрд руб., что на 27% больше аналогичного показателя прошлого года. Эти результаты немногим превысили консенсус-прогноз «Интерфакса». В компании такой результат связывают с ростом клиентской базы и доходов от некредитного бизнеса. В частности, выручка от некредитной деятельности показала рост до 41% в структуре доходов TCS. Группа вернулась к своему первоначальному прогнозу по чистой прибыли за 2020 году до «не менее 42 млрд руб.», который был скорректирован ранее из-за пандемии.
Объем кредитного портфеля за вычетом резервов вырос на 5,2%, до 346,3 млрд руб. Чистый рост кредитного портфеля по году составит 10%, ожидают в группе. Единственный сегмент, который сократился,— это портфель кредитов наличными: на 9,6%, до 49 млрд руб. «Мы имеем некоторую осторожность к этому продукту»,— пояснил предправления Тинькофф-банка Оливер Хьюз, поэтому ожидается, что он будет расти медленнее.
По словам господина Хьюза, в кредитах наличными группа видит больше риска, чем в других продуктах.
В то же время другие виды кредитования — под залог — показали более динамичный рост. В 1,8 раза, до 1,67 млрд руб., вырос портфель кредитов ИП и МСБ, портфель автокредитов — на 40%, до 27,1 млрд руб., на 22%, до 35,4 млрд руб., вырос портфель обеспеченных кредитов, POS-сегмент практически не изменился в объеме. Самый большой в группе — портфель кредитных карт, его объем увеличился на 3%, до 206,7 млрд руб. Чистая процентная маржа в третьем квартале, по расчетам TCS, упала до 16,3% (минус 6,2 п. п.), а за девять месяцев — до 18,3% (минус 4,3 п. п.). Как указал господин Хьюз, стоимость фондирования упала до рекордно низких 3,9% в третьем квартале на фоне снижения ставок.
За квартал валовой процентный доход вырос на 3%, до 30,2 млрд руб., комиссионный доход вырос на 39%, до 13 млрд руб. Объем клиентских средств на счетах вырос на 25% с начала года и достиг 513,4 млрд руб. Прибыль сервиса «Тинькофф Инвестиции» (2,4 млн клиентов) выросла в 8 раз год к году, до 2,2 млрд руб. В настоящее время клиентами группы TCS являются 12 млн человек, к 2023 году стоит амбициозная цель достичь отметки 20 млн клиентов.
Одним из главных компонентов роста прибыли TCS стало резкое сокращение отчисления в резервы, говорит аналитик Газпромбанка Андрей Клапко.
В минувшем квартале расходы на резервы составили 6,6 млрд руб. против 12,4 млрд руб. во втором квартале и 15,6 млрд руб. в первом. Вторым компонентом, поддержавшим прибыль, стали комиссионные доходы, указывает эксперт. «К традиционно растущим для TCS сегментам дохода, таким как брокерские услуги и обслуживание малого бизнеса, добавились такие цикличные сегменты, как эквайринг и интерчейндж»,— отмечает господин Клапко. Тем не менее процентная маржа оказалась слабее ожиданий, добавляет он. «По объему кредитного портфеля в этом году "Тинькофф" скорее вырастет скромнее, чем универсальные банки, для которых в рознице драйвером роста выступает ипотека»,— полагает он.