Инвестиционный паркинг
Кризис заметно сократил число компаний, которые инвестируют в создание новых производств. Те же, кто все-таки вкладывает средства, как правило, ориентируются на финансирование со стороны государственных или западных банков, рассчитывают на поддержку со стороны бюджетов всех уровней и инвестфонда РФ. По мнению экспертов, инвесторы рассчитывают, что после завершения кризиса вернется потребность в стройматериалах, машинах и оборудовании, не говоря уж о продуктах питания.
ПАРКИ СТОЛКНУЛИ С ЗОНАМИ Власти разных регионов Черноземья в той или иной степени исповедуют экономическую политику концентрации производств, а инвесторов привлекают за счет развития инфраструктуры на бюджетные деньги и предоставления им различных налоговых льгот и преференций. Правда, если в Липецкой области развивают особые экономзоны (ОЭЗ), в Воронежской пытаются запустить проект индустриальных парков, то в Тамбовской то же самое позиционируют как кластеры. Хотя название, безусловно, сути дела не меняет.
Недавно контрольно-счетная палата (КСП) Воронежской области оценила целесообразность развития трех индустриальных парков, проект создания которых анонсировался бывшим губернатором Владимиром Кулаковым. В регионе планировалось создать «Масловский» (машиностроение и металлообработка), «Нововоронежский» (атомная промышленность) и «Бобровский» (пищепром и переработка) парки. Крупнейшими проектами, как анонсировалось, должны были стать металлургическое предприятие екатеринбургского холдинга ОАО «Макси-групп», контролируемое Новолипецким меткомбинатом, сахарный завод венгерского инвестфонда Trigranit Development и производство силовых трансформаторов немецкого концерна Siemens. Однако КСП констатировала нереализуемость замыслов администрации. «Чтобы разработки (ими занимались Институт социально-экономического развития Центрального федерального округа и центр стратегических разработок «Северо-Запад». – G) были востребованы и принесли эффект, нужно выполнить большой спектр спецмероприятий, – констатировали в КСП. – Потребуется создание управляющих компаний, решение вопросов с землеотводом, привлечение инвесторов и, наконец, формирование инфраструктуры».
В качестве одной из главных проблем в КСП считают конкуренцию с уже действующими федеральными и региональными особыми экономзонами в 14 субъектах РФ, но главным образом с ОЭЗ «Липецк», где зарегистрировано 15 резидентов, осуществляющих проекты в различных отраслях промышленности. Интересно, что в 2008 году, согласно данным КСП, на финансирование прикладных научных исследований в области общегосударственных вопросов из воронежского облбюджета было выделено 5,6 млн рублей вместо заложенных 31 млн, а 15,96 млн долга приходилось на госконтракты по разработке технико-экономического обоснования индустриальных парков.
Действительно, если липецкие власти в партнерстве с правительством РФ уже многое сделали для развития федеральной ОЭЗ промышленно-производственного типа «Липецк», то воронежские парки пока существуют только на бумаге. А проекты «Макси-групп» и Trigranit заморожены вне зависимости от наличия или отсутствия инфраструктуры.
В ОЭЗ «Липецк» обеспечен режим свободной зоны без взимания таможенных пошлин и НДС, а годовой размер арендной платы ограничен 2% от кадастровой стоимости участка. Резидентов чиновники привлекают льготами при налогобложении, а также строительством инфраструктурных коммуникаций за бюджетный счет. Однако в условиях финансового кризиса развитие ОЭЗ заметно снизилось. С тех пор как в начале текущего года число резидентов выросло с 13 до 15 после включения в их реестр ООО «Йокохама Р.П.З.», структуры японского шинного концерна Yokohama Rubber Company, и ЗАО «Российский центр нанотехнологий», учрежденного в Липецке московской инжиниринговой компанией ЗАО НПА «Авикс», новых участников зоны официально не появилось.
ООО «Йокохама Р.П.З.» планирует вложить в строительство шинного завода 11 млрд рублей. Запуск первой очереди, рассчитанной на выпуск 1,4 млн шин для легковых автомобилей под брендом Yokohama в год, был заявлен на весну 2010 года. А ЗАО «Российский центр нанотехнологий» планирует инвестировать 6,3 млрд рублей в производство фуллеренов и нанодисперсных материалов, которые используются при выпуске стройматериалов, а также в черной металлургии, энергетике, медицине.
ПЕРСПЕКТИВЫ «ЛИПЕЦКА» Стоит отметить, что и раньше развитие ОЭЗ «Липецк», решение о создании которой принято в конце 2005 года, шло неравномерно. По официальным данным, в 2008 году объем работ по созданию инфраструктуры на территории «Липецка» составил около 2,54 млрд рублей – с ростом на 83,7% по отношению к предыдущему году. По словам липецкого губернатора Олега Королева, с момента создания на строительство дорог, прокладку газопровода, системы водоснабжения и водоотведения в ОЭЗ из федеральной бюджета было выделено почти 3 млрд, а 1,3 млрд рублей вложила областная казна.
В конце июня на заседании административного совета Липецкой области господин Королев сообщил о предстоящем увеличении площади ОЭЗ «Липецк» в два раза – до 20 кв. км. Наблюдательным советом зоны рассматривается возможность размещения двух крупных предприятий по выпуску оборудования для цементных и сахарных заводов стоимостью 1,2 млрд евро каждое. По словам губернатора, «есть инвесторы, готовые технологии и деньги». «Вместе с ОЭЗ регионального уровня принимаемые меры дадут увеличение объемов производства продукции в области, сравнимое с уровнем Новолипецкого меткомбината (НЛМК, приносит более 50% в облбюджет. – G)», – надеется Олег Королев. Впрочем, планы региональных чиновников, особенно по налоговой отдаче от ОЭЗ, явно рассчитаны на отдаленную перспективу. Само развитие второй очереди «Липецка», по словам губернатора, затянется на пять лет. Очевидно, что в условиях секвестра бюджетов всех уровней активная стадия работ начнется после кризиса.
В условиях замедления темпов развития новые заявки от потенциальных резидентов время от времени все же появляются. Минувшей весной интерес к строительству предприятий в ОЭЗ проявили две компании. ООО «Патронная мануфактура», контролируемое владельцем НЛМК Владимиром Лисиным, хочет возвести завод по выпуску пластиковых капсюлированных гильз спортивно-охотничьего назначения. Стоимость проекта анонсировалась на уровне 2,7 млрд рублей, объем производства – 600 млн штук в год. Возможность размещения производства в «Липецке» рассматривает и немецкая компания Petkus Technologie, которая специализируется на выпуске зерноочистительной техники, оборудования для элеваторов и комбикормовых заводов.
Также наблюдательным советом была рассмотрена заявка ООО «Липецкий офсетный комбинат» (ЛОК). Чиновники пока не раскрывают, кто стоит за компанией, учрежденной, по данным налоговой службы, двумя физлицами из Москвы. Но известно, что гендиректор фирмы Евгений Харитонов до недавнего времени возглавлял подмосковную компанию «Роспак», производителя пищевой упаковки из гофрокартона. Заявка ЛОК предусматривает строительство полиграфического комбината, специализирующегося на выпуске картонной упаковки для пищевых товаров и журнальной продукции. Декларируемый объем вложений – 4 млрд рублей. Первая очередь предприятия, как ожидается, будет запущена в 2011 году, а на полную мощность оно выйдет в 2014-м.
Моисей Фурщик, управляющий партнер компании «Финансовый и организационный консалтинг», отметил, что смысл в развитии ОЭЗ в условиях кризиса есть. «Там строится новая инфраструктура, новые коммуникации, новые производственные мощности и объекты, – пояснил эксперт. – Речь идет не о каких-то сомнительных вливаниях в дряхлеющее предприятие, а о реальных точках роста. Конечно, далеко не все типы ОЭЗ развиваются так, как хотелось бы, но они являются действительно перспективными моделями компактного и эффективного развития. Поэтому в условиях кризиса на ОЭЗ ни в коем случае нельзя экономить». Господин Фурщик добавил, что никаких правовых проблем при удвоении территории ОЭЗ «Липецк» возникнуть не должно. «Другое дело, что едва ли сейчас найдется достаточное число дееспособных резидентов для столь внушительного расширения особой экономической зоны», – резюмировал аналитик.
С ним согласился ведущий эксперт управляющей компании «Финам Менеджмент» Дмитрий Баранов. Впрочем, по словам господина Баранова, «государство сознательно не стремится форсировать развитие ОЭЗ, чтобы отработать все вопросы их создания и функционирования, прежде чем тиражировать опыт на другие регионы».
ПОБЕДА ЕЛЬЦА Наибольшую активность по привлечению инвесторов в Центральном Черноземье в текущем году проявляют липецкие региональные власти. Губернатор Олег Королев в рамках своей экономической политики продолжает делать ставку на развитие не только ОЭЗ «Липецк», но и ОЭЗ регионального уровня. В начале июля Липецкая обладминистрация подвела итоги тендера на создание в области новой промышленной ОЭЗ регионального уровня. Победителем стал Елец. ОЭЗ расположится на территории в 269,7 га, а инвестиции в его развитие до 2017 года, по словам вице-губернатора Александра Коробейникова, составят 12,6 млрд рублей. Заявку на участие в ОЭЗ уже подало ОАО «Куриное царство» – структура группы «Черкизово», специализирующаяся на производстве мяса птицы. В ее планах – строительство двух мясокомбинатов, комбикормового завода и логоцентра.
Елецкая ОЭЗ станет уже седьмой по счету зоной регионального уровня в Липецкой области, но ее развитие опять же ориентировано на посткризисный период. Ранее губернские власти инициировали создание шести областных зон: трех промышленных («Тербуны», «Чаплыгинская» и «Данков»), двух туристско-рекреационных («Елец» и «Задонщина»), а также одной агропромышленной («Астапово», Лев-Толстовский район).
«Если в Липецке считают, что смогут привлечь инвесторов в областные экономзоны, то почему бы их не создавать, – отметил Дмитрий Баранов из «Финам Менеджмента». – То же можно сказать и о планах воронежских властей по развитию индустриальных парков. Главное, чтобы, помимо деклараций, была подготовительная работа по созданию ОЭЗ, готовились необходимые документы, выделялись участки, строилась инфраструктура. Ни один инвестор не пойдет в чистое поле, он должен получить хоть частично подготовленную площадку. Кроме того, необходимо вносить изменения в систему налогообложения, чтобы в региональных ОЭЗ или парках было выгодно работать».
ПРОБЛЕМЫ ТАМБОВЧАН Тамбовские власти хотя и в меньшей степени, но тоже делают попытки создавать свои зоны. Губернатор Олег Бетин, как и господин Королев, надеется привлечь резидентов льготами и преференциями. В обладминистрации рассчитывают получить 882 млн рублей из инвестфонда РФ на создание инфраструктуры сразу для пяти проектов по развитию сельского хозяйства. Стоимость программы под общим названием «Первая очередь развития АПК Тамбовской области» – 14 млрд рублей. Она включает замыслы ООО «Тамбовская сахарная компания», подконтрольного ОАО «Трактороэкспорт», по строительству в Мордовском районе сахарного завода мощностью 9 тыс. т переработки свеклы в сутки (сумма инвестиций – 5,2 млрд), планы группы «Черкизово» по возведению двух свинокомплексов в Гавриловском и Бондарском районах на 100 тыс. голов каждый и комбикормового завода в Кирсановском (6 млрд рублей). А ООО «Центральное» реконструирует ферму, рассчитанную на содержание 50 тыс. голов свиней, за 934 млн.
Стоит, правда, отметить, что областные власти не могут добиться финансирования с конца минувшего года. Тогда комиссия правительства РФ одобрила заявку чиновников. Но в дальнейшем Минфин, Минэкономразвития и его главный консультант Райффайзенбанк рекомендовали переработать программу с учетом кризисных явлений. Отметим, что впервые о планах группы «Черкизово» относительно Тамбовской области стало известно в 2008-м, а о замыслах ОАО «Трактороэкспорт» – в 2007 году.
Безусловно, во всех регионах возникают проблемы с реализацией тех или иных проектов. Например, в той же Липецкой области столкнулось с трудностями при реализации своих амбициозных замыслов ООО «Атомэнергомонтаж» (Московская область). Компания приостановила проекты по строительству сахарного завода «Корни» и предприятия по выпуску металлоконструкций. Крупный агрохолдинг «Мираторг», активно работающий на территории Белгородской области, длительное время испытывал трудности с получением средств от Внешэкономбанка, а сейчас пытается добиться финансирования ряда новых проектов, в частности по строительству комбикормового завода, у Сбербанка. Также компания ведет переговоры о кредитовании с Международной финансовой корпорацией (IFC), подразделением Всемирного банка.
«В коммерческих банках получить кредит сложнее, чем в государственных, – пояснил Моисей Фурщик из компании „Финансовый и организационный консалтинг“. – Однако и в госбанках деньги тоже получить непросто. Во-первых, за кредитами выстроилась большая очередь. А акцент, как правило, делается на масштабных проектах от крупнейших компаний. Во-вторых, в условиях кризиса госбанки заняли консервативную позицию и тщательно проверяют всех претендентов, часто перестраховываются при вынесении решения по той или иной заявке и нередко отказывают». По мнению эксперта, важны также контакты с высшим менеджментом госбанков, причем на личном уровне.
ИНЫЕ ФОРМАТЫ Воронежский губернатор Алексей Гордеев, анонсировав весной два потенциально интересных проекта (по строительству свиноферм немецкой компании TonniesFleisch и предприятия по сборке комбайнов американской Deere&Company), сосредоточился на преодолении критической ситуации в промышленности, в частности, в местных «дочках» шинного холдинга Amtel-Vredestein, находящихся в стадии банкротства, в ОАО «Семилукский завод огнеупоров», ЗАО «Рудгормаш», ООО «Научно-производственное предприятие „Воронежский завод экскаваторов“», дочернем подразделении санкт-петербургского холдинга ОАО «Кировский завод», и других. Однако если под замыслы Deere&Company велся хотя бы подбор свободных корпусов на территории Воронежа (при том что сама компания, судя по заявлениям ее руководства, больше склоняется к созданию производства в Калужской области), то участки для TonniesFleisch не искались. Планы по развитию двух индустриальных парков власти отложили до лучших времен, сконцентрировавшись на создании инфраструктуры только в «Масловском».
Впрочем, в середине июля интерес к развитию агробизнеса в Воронежской области проявили ресторатор Михаил Зельман и президент Уральской горно-металлургической компании Искандар Махмудов. Алексей Гордеев предложил им рассмотреть возможность приобретения участков в Верхнемамонском, Новохоперском и Верхнехавском районах. ООО «Уралитэ», учрежденное господами Махмудовым и Зельманом, скупает в России земли под проект по производству говядины стоимостью 25,7 млрд рублей. Однако реализация воронежского направления, включающего, возможно, примерно четвертую часть амбициозных замыслов Михаила Зельмана и Искандара Махмудова, опять же упирается в позицию банка. Заявку на получение кредита «Уралитэ» направило во Внешэкономбанк.
Есть и другие способы привлечения инвестиций – такие как проведение различных выставочных мероприятий, ярмарок и форумов. Не пожалел денег на подобное мероприятие, состоявшееся в конце июня, новый губернатор Орловской области Александр Козлов. А вот его бывший руководитель Алексей Гордеев (в бытность главы Минсельхоза РФ) отказался от проведения летом Второго воронежского инвестфорума. В условиях кризиса в правительстве господина Гордеева расходы на PR-мероприятия сочли излишними.
Ориентировочная стоимость всех соглашений, которые Александр Козлов подписал на Орловском инвестфоруме, составила 21,75 млрд рублей. По итогам мероприятия, переформативанного из традиционных для Орла ярмарок инвестиций, власти выделили несколько крупнейших инвесторов, желающих реализовывать в регионе проекты, не относящиеся к АПК. Среди них, в частности, ЗАО «Металлургическая компания „Сталькрон“» владельца столичного холдинга «Втормет» Александра Шаруды. Оно собирается вложить 4,4 млрд рублей в строительство на базе алюминиевого завода в Мценском районе линий по выпуску арматуры, катаной проволоки, ферротитана и пластика. Запуск комплекса планируется осуществить за два года. А ООО «Жилстройиндустрия-регион», структура ЗАО «Жилстройиндустрия» (Москва), объявило о намерении создать в регионе домостроительный комбинат, вложив 2 млрд рублей.
В агропромышленном секторе инвестсоглашения были подписаны на общую сумму более 10 млрд. ЗАО «Агрогард» мурманского сенатора Андрея Гурьева, основного владельца «Фосагро», являющегося крупнейшим производителем минудобрений в России, планирует вложить 1,34 млрд рублей в развитие своего растениеводческого бизнеса в Орловской области. Его компания приобрела в 2008 году у ЗАО «Сет-Холдинг» бывшего гендиректора «Северной нефти» Александра Самусева. Группа «Разгуляй» за два года намерена инвестировать в Орловскую область 1,5 млрд – в частности, в реконструкцию ЗАО «Сахарный комбинат „Отрадинский“». А ЗАО «Орелсельпром», дочерняя структура агрохолдинга «Моссельпром» сенатора Сергея Лисовского, собирается до 2011 года построить в Болховском районе свинокомплекс мощностью 12,5 тыс. т мяса в год и стоимостью более 2 млрд рублей.
Между тем объем соглашений, заключенных на форуме, более чем в пять раз меньше, чем на Орловской ярмарке инвестиций 2008 года (103,7 млрд рублей). Чиновники объясняют ситуацию не столько проблемами в экономике, сколько более тщательным отбором компаний и проектов. Например, в 2008 году тогдашний губернатор Егор Строев подписал договор с ЗАО «Орелинвестпром» на общую сумму 65 млрд рублей. Компания, которую в администрации называли «стратегическим инвестором на ближайшие десять лет», планировала построить в регионе сахарный, цементный заводы и не менее двух молочных ферм на 1,2 тыс. голов каждая. Позже выяснилось, что «Орелинвестпром», близкий к украинскому концерну «Энерго», рассматривает возможность возведения ГОКа на базе Новоялтинского месторождения железных руд. Впрочем, на прошедшем инвестфоруме ЗАО скорректировало планы по развитию в регионе до 3,2 млрд рублей, сделав их более реальными и сосредоточившись на развитии растениеводства на площади 50 тыс. га, строительстве элеваторов с общей мощностью единовременного хранения 72 тыс. т и реконструкции молочно-товарных ферм. «Ко мне рвутся многие товарищи, которые тут работали, ничего не сделали, забрали часть денег и ушли, – рассказывал Александр Козлов. – Теперь сюда придут только добросовестные инвесторы».
ЦЕМЕНТНЫЕ РЕКИ Отдельного внимания заслуживает неожиданный интерес ряда компаний к строительству цементных заводов. К примеру, «Евроцемент груп» в 2009-2013 годах вложит порядка $700 млн в строительство двух новых технологических линий в ЗАО «Липецкцемент». В результате в компании будут работать три линии мощностью 3,5-4 млн т цемента в год. Инвестпроект профинансирует немецкая KfW Bankengruppe. По словам Елены Рудовской, официального представителя «Евроцемента», с учетом предстоящего запуска в эксплуатацию строящегося «Подгоренского цементника» общая производственная мощность холдинга только в Липецкой и Воронежской областях достигнет к 2013 году порядка 6 млн т в год.
Кроме планов «Евроцемента», за последнее время в Липецкой области было анонсировано два проекта по созданию цементных производств. ЗАО «Первая цементная компания», аффилированное с московской группой СУ-155, в 2008 году приобрело право на долгосрочную аренду площадки около 1 тыс. га на базе Донского месторождения под строительство завода на 2,5 млн т. А ОАО «Липецкая ипотечная корпорация» (ЛИК), контролируемое региональными властями, собирается построить цементный завод-двухмиллионник стоимостью около 320 млн евро в Елецком районе. Недавно было заключено соглашение с китайской госкорпорацией «Машимпекс» (China National Machinery Import&Export Corp.) по кредитованию проекта. По словам главы Ассоциации поставщиков и потребителей цемента Виктора Ковшевного, интерес к сотрудничеству с китайцами неудивителен. Кредитование в отечественных банках под приобретение оборудования обойдется не менее чем в 20% годовых, а в КНР – не выше 10%.
ЗАО «Оборонцемент», контролируемое Станиславом Чемезовым, сыном главы «Ростехнологий» Сергея Чемезова, уже осенью планирует приступить к строительству цементного комбината в Красногвардейском районе Белгородской области, включающего цементный завод на 3 млн т и кирпичный мощностью 60 млн штук условного кирпича в год. Планы «Оборонцемента» реализуются с опозданием. Первый камень в строительство комбината в Красногвардейском районе был заложен в конце сентября 2008 года. Отраслевые аналитики оценивают размер вложений на уровне $400-500 млн. Кроме того, в 2010 году германский концерн Heidelbergсement собирается приступить к строительству под Воронежем цементного завода мощностью 550 тыс. т в год на базе Латненского месторождения. Однако, как недавно заявил Николай Музылев, гендиректор и бывший основной акционер ОАО «Воронежское рудоуправление» (75,1% контролирует Heidelberg), есть проблемы с получением лицензии и разрешительной документации.
Андрей Соболев, замгендиректора по инвестициям и финансовым вопросам ОАО «Домостроительный комбинат» (Воронеж), отметил, что общая мощность цементного производства в России составляет порядка 70 млн т в год, хотя потребности рынка в 2009 году вряд ли превысят 40 млн т. «Но в перспективе спрос вырастет до 130-140 млн т», – полагает господин Соболев. По мнению экспертов, замыслы «Евроцемента» и ЛИК, учитывая зарубежные источники финансирования, имеют гораздо большие шансы быть реализованными, чем многие другие анонсированные к строительству предприятия.
КРИЗИС НЕ ВЕЧЕН Конечно, большинство крупных проектов, прежде всего инфраструктурных, в нынешней ситуации оказалось заморожено. А бизнес активно достраивает только объекты, основная доля вложений в которые произведена до кризиса. «Если, например, говорить о жилищном строительстве, то на плаву остаются только проекты, деньги в которые инвестирует государство. Новых строек практически никто не начинает. Темпы падения инвестиций и строительства будут продолжать расти, если в четвертом квартале 2009 года кредитные рынки не разморозятся», – считает Владимир Тихомиров, эксперт финансовой корпорации «Уралсиб». Впрочем, как полагают многие аналитики, некоторое формальное улучшение инвестиционных показателей в конце 2009 года произойдет в любом случае благодаря эффекту низкой базы. Дело в том, что в 2008-м были отмечены самые низкие темпы роста инвестиций начиная с 2002 года (9,1%), а в декабре 2008 года уже было зафиксировано снижение вложений на 2,3% по сравнению с декабрем 2007 года. Рабочие оценки сокращения инвестиций Минэкономики России в нынешнем году – 23-25%.
Любопытно, что, исходя из данных госстатистики, связь между динамикой инвестиций и строительством в России традиционна и более сильна, чем обычно принято считать. В 2008 году 52,4% от всего объема вложений в основные фонды российской промышленности составляли инвестиции в нежилые здания и сооружения, 33% – в машины, оборудование и транспортные средства, 7,5% – в жилье. Причем доля вложений в строительство стабильно росла с 2006 года, а в машины и оборудование сокращалась.
Дмитрий Баранов из «Финам Менеджмента» говорит, что все, кто сейчас вкладывается в реализацию новых проектов, даже в случае с поддержкой государства и кредитованием в западных банках, рассчитывает на будущие потребности и будущий спрос. «Кризис не вечен, он закончится, появится потребность в строительных материалах, машинах и оборудовании, не говоря уже о продуктах питания, – уверен господин Баранов. – При планировании своих вложений компании ориентируются на возможный неудовлетворенный спрос в конкретном регионе или целом округе. Естественно, в расчет берутся и сам инвестиционный климат в субъекте федерации, и его социально-экономическое положение, а также наличие или отсутствие необходимых ресурсов».
В то же время у субъектов федерации, как считает Моисей Фурщик из «Финансового и организационного консалтинга», нет и не может быть полноценной антикризисной программы. «Обладминистрации могут решать локальные проблемы, принимать тактические меры, но не более того. Для решения макроэкономических задач, для обеспечения социально-экономической стабильности необходимо активное участие РФ. Что-то я не слышал, чтобы, к примеру, штат Техас выделил какую-то значительную сумму на собственную антикризисную программу. Решение столь масштабных проблем требует глобального системного подхода, что является прерогативой российского правительства, как, в частности, развитие тех же федеральных ОЭЗ», – резюмировал аналитик.