Национальная логистическая компания (НЛК) успела продаться финской Itella Corporation прямо накануне кризиса. Но финны с покупкой не прогадали: их новый актив в очередной раз стал самой быстрорастущей компанией в номинации "Транспорт". Причем новым хозяевам даже не пришлось ничего менять в российском бизнесе.
Все складские терминалы одинаковы: огромные унылые ангары, строгие ряды паллет под самый потолок. Это на взгляд непрофессионала. Сотрудники же НЛК (ее новое название ItellaNLC) ведут себя на складе в подмосковном Лесном городке как экскурсоводы в музее. Просят обратить внимание на спринклерную систему пожаротушения: трубопроводы постоянно заполнены огнетушащим составом и автоматически срабатывают при малейшем возгорании. Ведут в дальнее помещение с дорогими медикаментами, чтобы продемонстрировать надлежащую температуру хранения — 5,5 градуса по Цельсию.
На стену наклеен невзрачный стикер с призывом "За Русь!" — очевидно, выражение славянофильских настроений кого-то из работников склада: дескать, финны не пройдут. Но финны уже прошли. Рядом висит аккуратное объявление от администрации: "Мобильными телефонами пользоваться запрещено".
— Почему?
— Надо спросить у службы безопасности,— неожиданно теряется "экскурсовод".— Возможно, чтобы не создавать помехи для системы автоматизации или чтобы рабочие не отвлекались.
"Осторожность" вообще главное слово в лексиконе новых владельцев НЛК. "Мы внимательно следим за рынком и всегда готовы рассмотреть возможность сделки M&A. При этом мы предпочитаем осторожно подходить к инвестициям",— подчеркивает Веса Вертанен, старший вице-президент Itella Corporation.
Тем не менее весной 2008 года Itella не побоялась купить 90% НЛК у консорциума "Росеврогрупп" и инвестиционного фонда Citigroup Venture Capital International примерно за 200 млн евро (сделка стала самой крупной за всю историю российского рынка логистики). Казалось бы, из-за кризиса перспективы приобретенных активов значительно скромнее, чем рассчитывали финны. Но Вертанен уверяет, что Itella не прогадала: НЛК растет в среднем на 68% в год, и в 2008-м ее скорость была ненамного меньше — 61%.
Оптимизм и факты
Приехав в Москву летом 2008 года, Веса Вертанен собрал менеджеров ItellaNLC на первое совещание, чтобы обсудить, как бороться с кризисом. Вопрос вызвал у собравшихся недоумение: тогда Россию кризис еще не затронул. В Европе же была совсем иная картина.
Itella Corporation состоит из трех бизнес-подразделений — Itella Mail Communication (почтовые рассылки), Itella Logistics (доставка и хранение грузов) и Itella Information (информационная логистика, то есть решения по управлению информационными потоками для корпоративных клиентов) — и работает в странах Северной Европы, Балтии и в Германии. В 2008 году совокупная выручка подразделений корпорации достигла почти 2 млрд евро при операционной прибыли (EBIT) 111,8 млн евро. Однако если информационная логистика и почтовые услуги по-прежнему чувствовали себя неплохо, то спрос на грузоперевозки начал снижаться. Операционная прибыль Itella Logistics упала в 2008 году на 27,9%. В России же объем логистических операций, напротив, увеличивался вплоть до конца года.
Но Вертанен, видимо, "накаркал": кризис до России все же добрался. Специалисты девелоперской компании GVA Sawyer подсчитали, что цены на складскую недвижимость класса А в первом полугодии 2009-го снизились на 35-40%, до $0,9-1,3 тыс. за 1 кв. м, по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. Учитывая, что на момент продажи НЛК управляла 480 тыс. кв. м, из которых 200 тыс. (в том числе терминал в Лесном городке) находились в собственности, финны могли хорошо переплатить.
"Акционерам НЛК, которые продали акции Itella, очень сильно повезло,— считает помощник операционного директора компании STS/RLS Logistics Ырысбек Ташбаев.— Падение рынка еще продолжится, и раньше чем через год-полтора улучшение не наступит". Вертанен предпочитает смотреть на ситуацию более масштабно. Если до кризиса объемы грузоперевозок в России ежегодно прирастали на 30%, то в других странах присутствия Itella — едва ли на 5%. Если в России рынок упал примерно на 30%, то, например, в странах Балтии — на 50%.
"Некоторые положительные тенденции могут наметиться уже в конце этого года,— надеется Вертанен.— Я ориентируюсь на позитивный настрой наших клиентов, которые планируют резервировать у нас больше складских площадей. Правда, стоят ли за этим настроем конкретные факты или только оптимизм, я не уверен". В чем Вертанен уверен, так это в том, что покупать НЛК стоило в любом случае.
Защитник рубля
Основанная в 1995 году НЛК являлась бессменным лидером рынка складской логистики в России. Бурный рост ей обеспечивало родство с девелоперской компанией "Росевродевелопмент": НЛК не испытывала недостатка в площадях, причем одной из первых стала предлагать склады класса А. Кроме того, НЛК раньше конкурентов вышла в сегмент продвинутых услуг категории 3PL, когда к стандартным транспортным и таможенным сервисам добавляются доставка товара в розничные точки и мониторинг ассортимента в режиме реального времени. Интересно, что спрос на 3PL до кризиса рос на 50% в год.
В 2008 году ItellaNLC арендовала еще одну площадку на 100 тыс. кв. м в подмосковном Крекшино. Таким образом общее количество площадей под управлением компании возросло до 580 тыс. кв. м. У ближайших конкурентов — FM Logistic и Smart Logistic Group — раза в два меньше.
По данным "СПАРК-Интерфакс", операционная рентабельность ООО НЛК — 17,6%, тогда как в целом по Itella Logistics — 2%. Правда, одновременно НЛК зафиксировала чистый убыток в размере 220,7 млн руб., хотя годом ранее получила 288,9 млн руб. прибыли. "На показателях Itella негативно отразились потери от обменного курса в размере 21,5 млн евро, отнесенные на счет НЛК",— сообщается в годовом отчете Itella Corporation.
"Я считаю, что рубль — стабильная валюта. В России я рассчитываюсь в ресторане, супермаркете или за одежду в рублях. Не понимаю, почему мы используем так много долларов в бизнесе!" — возмущается Вертанен. Дело в том, что за свои услуги ItellaNLC получает рубли, а плата за аренду складов, как правило, привязана к курсу доллара. Финн Вертанен пытается убедить арендодателей-россиян в преимуществах российской валюты, но пока не слишком удачно.
"Арендодатели отказывались идти навстречу,— согласен Ташбаев.— Их можно понять: договоры заключались на несколько лет. Изменить их позицию может ультиматум: если вы не снизите цены, мы переезжаем". Менеджер по маркетингу и продажам в России TNT Express Юрий Павлюк замечает, что сейчас найти свободные площади стало гораздо проще, чем раньше, и новые договоры заключаются уже на более выгодных условиях.
Проблема в том, что переезд чреват для логистического оператора сбоями в работе с клиентами.
На попутках
В качестве антикризисных мер Вертанен с некоторых пор экономит на карандашах и ручках, разговорах по телефону, обедах с партнерами и зарплатах сотрудников. Кроме того, он постарался компенсировать падение объемов за счет введения дополнительных услуг.
Перед складами в Лесном городке припаркованы десятка полтора бело-синих фур с логотипами НЛК. Парк, доставшийся Itella от НЛК, насчитывает около 200 машин. Финны его не пополняли. Однако если НЛК развозила грузы только внутри России, то ItellaNLC увеличила географию за счет других стран, где присутствует Itella Logistics.
В кризис оказались востребованы услуги по предпродажной подготовке товара, например его поштучная упаковка для BTL-акций. Одновременно логистический оператор, изначально ориентировавшийся на крупных клиентов, стал плотнее сотрудничать с небольшими компаниями. Некоторые, например, снимают на складе под свою продукцию всего несколько ячеек.
По словам Вертанена, несмотря на кризис, загрузка российских складов ItellaNLC составляет 80-90%. Информацию о том, сколько компания зарабатывает на международном трафике и сопутствующих услугах, топ-менеджер не раскрывает.
Кризис сделал Itella еще осторожнее. Однако рано или поздно он пойдет на спад, и тогда темпы роста российского подразделения, скорее всего, окажутся значительно выше, чем европейских. Так что причин, которые могли бы помешать НЛК стать призером быстрорастущих компаний и в следующем году, пока не видно.
НЛК (с 2008 года — ItellaNLC)
68% — среднегодовой прирост выручки
Профильный рынок: складская логистика
Акционеры: Itella Logistics (90%), "Росеврогрупп" (10%)
Год основания: 1995
Рост выручки за 2008 год: 63%
Стратегия: увеличение доли транспортной логистики в структуре доходов за счет международных перевозок
Топ-5 по отрасли
|