Международное рейтинговое агентство Fitch Ratings считает, что предлагаемые Центробанком меры по ограничению процентных ставок по розничному кредитованию не смогут снизить риски перегрева рынка. Проблема закредитованности заемщиков сохраняется.
Фото: Юрий Мартьянов, Коммерсантъ / купить фото
На протяжении года Центробанк принял несколько мер по охлаждению рынка потребительского кредитования. А во вторник был принят во втором чтении законопроект «О потребительском кредите (займе)», согласно которому ЦБ будет ежеквартально рассчитывать и публиковать среднерыночные значения полной стоимости видов кредитов и займов (ПСК). При этом фактическая полная стоимость кредитов (ставка, учитывающая не только проценты по кредитам и займам, но и дополнительные платежи) не должна будет превышать средние значения более чем на треть.
Однако, согласно мнению экспертов Fitch, данная мера не окажет заметного влияния на замедление рынка потребкредитования. А вот негативные последствия этого законопроекта будут: он может привести к уменьшению прозрачности процесса ценообразования на кредитные продукты, а также сместить высокодоходное кредитование в менее регулируемый микрофинансовый сектор.
Как отмечают аналитики агентства, в третьем квартале 2013 года наименьшие процентные ставки по необеспеченным кредитам (около 25% годовых) предлагали госбанки, наиболее высокие (до 60%) — специализированные банки потребительского кредитования, которые предъявляют менее высокие требования к своим клиентам-заемщикам. Поэтому сильнее всего ограничение может повлиять на российские банки с большой долей дорогих кредитов в портфеле (с процентной ставкой более 35%). Среди банков, которые рейтингует Fitch, влияние ощутят «Тинькофф Кредитные Системы» (ТКС-банк) и ХКФ-банк, ОТП и «Русский стандарт». У ТКС-банка и у ХКФ-банка доля дорогих кредитов в портфеле — около 50%, у ОТП банка — 40%, у банка «Русский стандарт» — 15%.
Впрочем, окончательное влияние законопроекта на банки можно будет оценить только после того, как ЦБ определится с тем, как именно он будет классифицировать кредиты по типам, для которых будет рассчитываться ПСК. Если при группировке кредитов регулятор не будет учитывать различие клиентских баз госбанков и банков, специализирующихся на потребкредитовании, у которых в стоимость кредита заложены дополнительные риски, то последним придется скорректировать свою бизнес-модель, опасается Fitch.
По подсчетам аналитиков агентства, с учетом влияния нового закона, а также ужесточения по резервам в будущем году, рост розничного кредитования в России снизится с 32% в этом году до 22% в 2014 году и 19% в 2015 году. Таким образом, рынок потребкредитов по-прежнему будет превышать темпы роста доходов населения (около 10% в год). Это, в свою очередь, приведет к дальнейшему увеличению закредитованности розничных заемщиков и нарастанию рисков кредитных организаций.