Дизель всплыл на керосине
Технологии
В преддверии высокого туристического сезона цены на авиатопливо вновь привлекают к себе внимание государственных органов. Ассоциация эксплуатантов воздушного транспорта требует проверить аэропорты, где цена авиатоплива выросла на 10-15% и больше. В свою очередь, нефтяные компании уверяют потребителей, что готовы в полном объеме обеспечивать спрос во втором-третьем кварталах, когда потребление традиционно достигает пика.
Фото: Евгений Переверзев, Коммерсантъ / купить фото
Суверенное ценообразование
Падение цен на нефть привело к снижению стоимости авиатоплива на мировых рынках. По данным агентства Platts, в Северной Америке средняя стоимость тонны авиакеросина в январе снизилась до $527,64 (по сравнению с $981,67 в январе 2014 года). В России цены на авиатопливо в значительной мере зависят от фискальной политики государства. В ближайшие два года в стране меняется система налогообложения: так называемый налоговый маневр предусматривает, что с 2015 по 2017 год основная налоговая нагрузка перекладывается на добычу — ставка НДПИ (налог на добычу полезных ископаемых) растет, в то же время снижаются экспортные пошлины, что приводит к росту цены на нефть на внутреннем рынке и толкает вверх стоимость нефтепродуктов. Кроме того, как составная часть маневра с начала года в стране введен новый акциз на авиационное топливо в размере 2,3 тыс. руб. за тонну (который, впрочем, возмещается авиакомпаниям из бюджета).
За счет схожести по фракционному составу дизельного топлива и авиакеросина НПЗ могут легко балансировать, быстро переходя с выпуска керосина на производство дизтоплива. Увеличение выпуска одного из продуктов приводит к сокращению выхода другого. По итогам первого квартала производство авиационного керосина в стране упало на 16,8%, до 1,97 млн тонн. В то же время производство бензина за первые три месяца 2015 года выросло на 2,9%, дизтоплива — на 1,8%. При этом экспорт керосина в первом квартале по сравнению с аналогичным периодом прошлого года вырос на 12,6% и составил 171,7 тыс. тонн.
Снижение объемов выпуска авиационного топлива в начале года было связано помимо падения спроса со стороны авиаперевозчиков и с сезонным переходом ряда российских НПЗ на производство дизтоплива. Одним из последствий налогового маневра может стать дальнейший рост экспортных поставок нефтепродуктов. По итогам прошлого года в стране произведено 77,3 млн тонн дизельного топлива. Компаниям выгодно поставлять его на внешние рынки: в 2014 году было экспортировано более 50% произведенного в стране дизтоплива.
Объемы производства летнего дизельного топлива на отечественных нефтеперерабатывающих предприятиях всегда выше, чем зимнего. Помимо роста спроса для отечественных НПЗ производство летнего дизтоплива выгодно и с технологической точки зрения: сырье используется эффективнее. По итогам прошлого года выпуск летнего дизельного топлива составил 82% в структуре выпускаемого в России дизеля, зимнего — 15,8%, еще 2,2% пришлось на специальное арктическое дизтопливо.
Впрочем, сейчас компании быстро отреагировали на изменение ценовой ситуации и рост спроса на авиационный керосин. Производство авиатоплива в апреле замедлило темпы падения, сократившись на 2,8%, тогда как с начала года по итогам четырех месяцев оно снизилось на 12,6% — до 2,858 млн тонн. В то же время производство дизтоплива сократилось на 3,9%, составив 5,87 млн тонн, тогда как в целом с начала года производство дизельного топлива увеличилось на 0,1%, до 25,716 млн тонн.
Дополнительные возможности для российских компаний открываются и на зарубежных рынках авиатоплива. Так, "Газпром нефть" в апреле сообщила, что заправила за рубежом уже миллионную тонну авиакеросина "в крыло". Дочерняя "Газпромнефть-Аэро" помимо 24 российских авиаузлов работает уже в 50 странах мира, осуществляя заправку в 154 аэропортах мира. Согласно предварительным оценкам, экспорт авиационного керосина в первом квартале увеличили также ЛУКОЙЛ и "Сургутнефтегаз".
Дело не в керосине
По данным Санкт-Петербургской международной товарно-сырьевой биржи, в феврале--марте объемы продаж авиатоплива снизились на фоне сокращения спроса со стороны покупателей. Исключение составил период с 27 марта по 3 апреля, когда дневной объем торгов вырос в восемь-десять раз, до 6-8 тыс. тонн вместо 200-800 тонн в день. Вслед за этим подскочила цена на авиакеросин — с 27 110 руб. за тонну (по данным на 25 февраля) до 36 506 руб. за тонну (данные на 2 апреля). Однако большая часть авиационного топлива в стране продается по прямым договорам между крупными игроками. По словам представителя "Газпром нефти", компания поставляет авиатопливо в РФ главным образом на основании долгосрочных контрактов с авиаперевозчиками. Доля продаж компании на бирже составляет не больше 10%.
В "РН-Аэро" (дочерняя компания ОАО "НК "Роснефть""), сообщили, что колебания цен на авиатопливо носят сезонный и волнообразный характер. Данную тенденцию можно отследить и по истории биржевых котировок. Генеральный директор "РН-Аэро" Сергей Папков прокомментировал: "Мы полностью поддерживаем и всячески содействуем формированию рынка с прозрачным ценообразованием. Наряду с долгосрочными контрактами (до пяти лет) с привязкой к мировым котировкам мы предлагаем авиакомпаниям контракты, цены по которым определяются от внутренней российской биржи, что ново для рынка. Дополнительно нами был предложен новый механизм реализации авиатоплива на бирже — с использованием автоналива. Это позволяет мелким региональным игрокам удовлетворять свои потребности без посредников по справедливым ценам с прямым доступом к ресурсу ВИНК. Важно и необходимо отметить, что совокупного изменения цены как такового не произошло, принимая во внимание возмещаемый акциз на авиатопливо, выраженный в фактической субсидии авиакомпаниям в размере 2,3 тыс. руб.".
Нарастающий информационный шум вокруг топлива в основном связан с плачевным состоянием российских авиаперевозчиков. По словам представителя ЛУКОЙЛа, по итогам первого квартала главной проблемой российского рынка стало падение реальных доходов населения, что привело к снижению объемов перевозок. Есть различные данные по сокращению пассажиропотока в первом квартале. В частности, Росавиация сообщила о падении пассажирского оборота в гражданской авиации страны за первые три месяца текущего года на 9,1%, а на международных рейсах — на 18,2%. Спад на рынке чартерных перевозок составил, по разным оценкам, от 30% до 60%. Но и в прошлом году, когда был отмечен значительный рост внутрироссийских перевозок, по данным АЭВТ, отрасль уже была в непростой ситуации: прибыль от международных рейсов больше не компенсировала убытки на внутренних линиях, и, как следствие, авиаперевозчики начали вязнуть в долгах.
Что касается перспективы, по мнению экспертов, влияние на рост цен на отечественном топливном рынке в ближайшие два года окажет налоговый маневр. В "Газпром нефти" отказываются говорить о том, какими могут быть его последствия в условиях кризиса. Очевидно, что девальвация национальной валюты, обвал цен на нефть и нефтепродукты на внешних рынках, рост капитальных вложений, необходимых для модернизации, прежде всего при закупке импортируемого оборудования, ведут к падению рентабельности российских НПЗ и переносу ввода в строй ряда установок.