— Какие факторы в наибольшей степени влияли на депозитный рынок в 2015 году? Какие из них сохранились в 2016-м?
— Во-первых, это падение курса рубля. По итогам 2015 года объем вкладов физлиц в банках увеличился на 25%. Треть этого результата приходится именно на валютную переоценку. Без ее учета показатели были бы скромнее — на уровне 17%. Во-вторых, в условиях нестабильной макроэкономической ситуации население переходит от потребительской модели поведения к сберегательной, что способствует росту депозитных портфелей кредитных организаций. Сохранится ли в 2016 году первый фактор, предсказать достаточно сложно. А вот второй, безусловно, будет оказывать существенное влияние на рынок вкладов. Все больший вес набирает тенденция сокращения реальных располагаемых доходов — по официальной статистике, в прошлом году снижение составило 4%. А это значит, что возможностей откладывать свободные средства у населения становится все меньше и меньше.
— Рост рынка депозитов в 2016 году замедлился, вырастет ли в связи с этим конкуренция?
— В условиях закрытых внешних рынков капитала основные источники фондирования для банков сосредоточены внутри страны. Для многих это, прежде всего, вклады населения. Соответственно, можно сделать вывод, что конкуренция за клиентов и их средства высокая. Однако потребности финансовых институтов в фондировании на фоне сжимающегося рынка кредитования снижаются, при этом реальных возможностей инвестирования с гарантированным доходом у клиентов не так и много. Получается, что эти факторы в целом оказывают противоположный эффект и способствуют снижению уровня конкуренции. Поэтому уровень конкуренции в этой сфере сегодня достаточно стабилен.
— Насколько высок сегодня уровень доверия граждан к банков-скому депозиту?
— Конечно, отзывы лицензий, особенно у крупных игроков банковского сектора, накладывают определенный отпечаток на отношение клиентов к кредитным организациям. Вместе с тем система страхования вкладов в нашей стране работает очень четко. Это повышает степень надежности инвестирования денег в банковские депозиты, а значит и уровень доверия к банковской системе. Кроме того, доходность по депозиту фиксируется в договоре и остается неизменной до окончания срока вклада. И, наконец, деньги можно забрать из банка в любой момент, если в них возникла необходимость.