Как стало известно “Ъ”, фонд Prometheus Capital Partners бывшего вице-президента АФК «Система» Левана Васадзе может продать контрольный пакет сети зоомагазинов «Бетховен». Весь бизнес ритейлера оценивается более чем в 5 млрд руб. Не исключено, что его новым совладельцем станут профильные покупатели из Европы.
Фото: Сергей Киселев, Коммерсантъ
Сеть зоомагазинов «Бетховен» выставлена на продажу, следует из имеющейся в распоряжении у “Ъ” презентации для потенциальных инвесторов, подготовленной Citibank. Там же указывается, что в 2016 году выручка ритейлера составила 6 млрд руб., тогда же его доля на российском рынке розничных продаж товарами для животных достигла 12,2%, в Москве — 24%. Это позволило «Бетховену» стать крупнейшим продавцом в своем сегменте. По словам источника, знакомого с ходом предпродажной подготовки, свой пакет в сети намерен продать фонд Prometheus Capital Partners бывшего первого вице-президента АФК «Система» и экс-главы страховой группы «Росно» Левана Васадзе: он выкупил около 51% «Бетховена» в 2010 году. По информации собеседника “Ъ”, не исключена продажа всей сети.
Управлением «Бетховена» занимается ООО «Пет Ритейл», созданное в 2010 году в результате слияния сети с «Зообумом». По данным базы «СПАРК-Интерфакс», ООО принадлежит кипрской «Пэт Ритейл Сиайэс Лтд», бенефициары которой не раскрываются. Господин Васадзе передал “Ъ” через персонального ассистента, что Prometheus Capital Partners «не комментирует рыночные слухи». Он подтвердил, что его фонд владеет контрольным пакетом акций «Бетховена». В Citibank от комментариев также отказались. Собеседник “Ъ” не знает, есть ли сейчас претенденты на покупку.
К 2022 году сеть «Бетховен» может состоять из 270 торговых точек, 150 магазинов будут расположены в Москве и Московской области, 120 — в других регионах, следует из презентации для инвесторов. Там же указывается, что компания начнет активное развитие по франшизе (сейчас сеть состоит из 90 собственных магазинов и только четырех франчайзинговых точек).
По данным «Infoline-Аналитики», в 2016 году первые две строчки в списке ритейлеров товаров для животных по объему выручки делят сети «Бетховен» и «Четыре лапы» (по 6 млрд руб. без НДС). Третье и четвертое места у Petshop и ГК «Иванко» (управляет сетями «Ле`Муррр» и Cats & Dogs): выручка каждой компании составляет по 4 млрд руб. без НДС. При этом у «Бетховена» большая часть выручки (около 5,3 млрд руб.) приходится на Москву и Подмосковье, на регионы — менее 10%, подсчитал гендиректор «Infoline-Аналитики» Михаил Бурмистров.
Управляющий партнер Peregrine Capital Николай Габышев оценивает всю сеть «Бетховен» на уровне 5,5 млрд руб. с учетом долга. Если инвесторам будет предложена только доля Prometheus Capital Partners, то сумма сделки может составить около 3–3,3 млрд руб. с учетом премии за контроль. Из-за масштаба бизнеса и ситуации на рынке, продолжает господин Габышев, возможными покупателями могут стать профильные игроки из Европы, не представленные пока в России. Они могут выйти на рынок при наличии местного партнера или в консорциуме, состоящем из локального стратегического игрока и его финансового партнера, предполагает Николай Габышев. Вероятнее всего, «Бетховен» может заинтересовать ГК «Иванко» или инвестфонды, не исключает Михаил Бурмистров. Получить оперативный комментарий у «Иванко» не удалось.
По подсчетам Euromonitor International, российский рынок кормов и товаров для животных в 2016 году вырос на 14,2%, до 166,9 млрд руб. В этом году, по его прогнозу, рынок увеличится еще на 14%, до 190,4 млрд руб. При этом в натуральном выражении продажи зоотоваров растут намного медленнее: в прошлом году они увеличились всего на 1%, до 602,4 тыс. тонн. По итогам 2017 года рост может ускориться до 1,3% и достичь 610,5 тыс. тонн.