«Газпром» дважды переподписал книгу заявок на долларовые облигации
15 апреля 2025 года ПАО «Газпром» закрыло книгу заявок по облигациям в долларах с расчетами в рублях объемом $350 млн на срок три года с купоном 7,65% с ежемесячной выплатой. Эмитентом выступило ООО «Газпром капитал». Техническое размещение — 18 апреля 2025 года.
Книга заявок была открыта с ориентировочным объемом выпуска в размере $200 млн и ставкой купона не выше 8%. Благодаря двукратной переподписке удалось увеличить объем размещения на $150 млн и снизить ставку купона на 35 б. п. Купон по долларовому выпуску в итоге установлен ниже купона по выпуску эмитента в евро 7,75% с датой книги 10 апреля 2025 года. Спред к кривой замещающих облигаций в долларах Министерства финансов РФ составил 100 б п.
Адресная работа с инвесторами позволила собрать представительную книгу заявок с участием всех категорий российских инвесторов. В размещении приняли участие 55 институциональных инвесторов и отмечен значительный интерес розничных клиентов. Выпуск аллоцирован на 67,2% клиентам частных банков и брокерских компаний, в том числе розничным инвесторам, на 21,6% — управляющим, инвестиционным и страховым компаниям и на 11,2% — коммерческим банкам.
«Газпром» выбрал оптимальный для такого инструмента момент выхода на рынок. Курс рубля к доллару Банка России на дату книги составил 82,7671 — ниже, чем в сопоставимых сделках других эмитентов в этом году.
В течение одной недели «Газпром» привлек $750 млн в эквиваленте и стал единственным заемщиком на российском рынке, разместившим облигации последовательно в двух валютах — долларах и евро с расчетами в рублях. Купон по обоим выпускам установлен без премии к вторичному рынку замещающих облигаций эмитента.
Денис Шулаков, первый вице-президент, глава блока рынков капитала Газпромбанка, отметил, что «новая сделка “Газпрома” размещена вслед за успешной сделкой эмитента в евро с расчетами в рублях. Тем самым “Газпром” реализовал эффективную двухшаговую стратегию заимствований, сумев привлечь на условиях по сроку и объему, сопоставимых с выпусками на международных рынках. Оба выпуска “Газпрома” стали новыми ликвидными ориентирами для национального рынка России».
Организатором и агентом по размещению выступит Газпромбанк.
Источник информации, подлежащей раскрытию в соответствии с законодательством Российской Федерации о ценных бумагах.
АО «Газпромбанк»
Реклама