Гражданский вклад
депозиты
Несмотря на то что реальная доходность банковских вкладов уже третий год показывает отрицательные по сравнению с инфляцией величины, рост их объемов не прекращается. Взрывной рост рынка банковских депозитов остался в прошлом, зато он обрел стабильность. Вкладчики не то чтобы смирились со снижением доходности, просто они готовы пожертвовать снижением доходности во имя большей стабильности банковского рынка, то есть сохранности своих средств.
Отметка в 4 трлн.
Невероятно, но факт: ставки по банковским вкладам в последние годы стабильно снижаются, а объем частных депозитов в стране растет.
По рублевым депозитам за пять месяцев 2007 года ставки снизились в среднем по России на 0,3% — по данным Банка России, с 7,5% до 7,2% по депозитам на срок до одного года.
"Если не брать в расчет разного рода маркетинговые акции банков, то продолжается постепенное снижение ставок по всем типам вкладов,— отмечает старший вице-президент Бинбанка Денис Сивачев.— Это естественная реакция рынка на проводимую Банком России политику снижения ставки рефинансирования". "При этом стагнации на рынке вкладов не наблюдается,— продолжает Денис Сивачев.— Более того, налицо уверенный рост общего объема вкладов: за пять месяцев текущего года вклады в России приросли более чем на 400 млрд руб. и перешагнули психологически важную отметку в 4 трлн руб.".
Люди продолжают класть деньги на банковские депозиты, несмотря на то что доходность по вкладам зачастую бывает ниже уровня инфляции.
Управляющий директор блока "Розничный бизнес" национального банка "Траст" Елена Речкалова отмечает еще и прогрессирующую динамику прироста вкладов населения. По ее наблюдениям, в 2007 году рынок частных вкладов растет быстрее, чем в прошлом году.
Действительно, по состоянию на 1 июня 2007 года, согласно данным Банка России, объем вкладов физических лиц с начала года вырос более чем на 10,9%, в то время как за аналогичный период прошлого года рост составлял 9,7%.
Сила рубля
Ставки по вкладам в различных банках--лидерах рынка по привлечению депозитов и не очень активных игроков уже различаются несущественно.
Максимальный процент на вклад сроком в год — 13% годовых — предлагает Интехбанк. Ставку на полпроцента ниже на тот же срок — 12,5% годовых — предлагает банк "Нефтяной альянс", еще чуть ниже — 12,3% на год — банк УРСА. А вот 12% на рынке на вклад сроком на год предлагают сразу несколько банков. Лидер по наименьшей доходности по вкладам на срок в год тоже один — это Ситибанк. Его ставка — 5% годовых. Между 5% и 11% годовых на срок 365 дней располагается практически вся сотня банков--лидеров по привлечению депозитов.
Нивелировалась и разница по доходности между вкладом на разные суммы в одном и том же банке. Так, разница в доходности вклада на сумму 5 тыс. руб. и 100 тыс. руб. может составлять 1-1,5% в зависимости от банка.
В МДМ-банке по вкладу "Выгодное накопление" сумму от 5 до 29 тыс. руб. у вкладчика примут на год под 8,5% годовых, сумму от 30 тыс. руб. до 249 тыс. руб.— под 8,75% годовых.
Вкладчику уже больше нет смысла копить предельно большую сумму денег для того, чтобы получить максимально высокий процент, как это было еще несколько лет назад.
Продолжается рост интереса населения к рублевым вкладам и снижение интереса к вложениям в долларах. Наибольший объем по всем валютам приходится на сроки от года до трех лет. В рублях на 1 апреля 2007 года доля вкладов составила 46,97% от общего объема, а в иностранной валюте — 8,70%.
Но и падение интереса к долларовым накоплениям банки обернули в свою пользу. Так, по оценкам банка "Траст", в этом году ставки снизили многие банки, в том числе банки из первой десятки по объемам привлечения. Снижение ставок в этом году произошло как по коротким вкладам, так и по длинным вкладам в рублях, в некоторых случаях снижение доходило до 2%. По валютным же вкладам если и было снижение, то незначительное — порядка 0,1-0,3% годовых. "Объясняется это отчасти макроэкономическими изменениями, снижением темпов инфляции, понижением ставки рефинансирования, но главное, усилением конкуренции банков на рынке кредитования, что вынуждает банки снижать ставки по кредитам и, как следствие, уменьшать издержки на привлечение и снижать ставки по депозитам",— говорит специалист банка "Траст".
"В целом по рынку по всем срочным депозитам населения средняя процентная ставка снизилась с 8,4% годовых в январе до 8,2% в июне",— говорит старший аналитик ИК "Антанта Капитал" Максим Осадчий.
Отметка в 5 трлн.
На рост средств на депозитах работает большинство факторов: и неверие большинства российских граждан в возможность получения доходов на фондовом рынке, и снижение темпов инфляции. И стабильность цены на нефть на мировом рынке, и в первую очередь рост доходов, которые надо куда-то вкладывать. А банковский депозит для большинства людей, пользующихся банковскими услугами,— наиболее привычный продукт.
И это несмотря на то, что многие инвесторы предпочли вложить средства в ПИФы, хотя доходность паев и падает. Тем более что нестабильность на фондовом рынке — это временный фактор, действующий сезонно. Прогнозы развития экономики страны имеют положительную динамику, поэтому стоит ждать роста котировок. Кроме того, владельцы паев обычно нацелены на долгосрочные вложения. Поэтому доля рынка ПИФов будет расти, в частности, и за счет рынка вкладов. Так, на 1 января совокупная стоимость чистых активов паевых инвестиционных фондов (ПИФов) составила 421 млрд руб., а на 22 августа они выросли до 656 млрд руб. "Рост на 56% с начала года существенно опережает рост вкладов населения и не ослабляется даже негативной динамикой фондового рынка",— отмечает господин Осадчий.
И все же финансисты отмечают, что вложение средств населения в акции российских предприятий не может составить серьезной конкуренции банковским вкладам. Так, в IPO ВТБ приняли участие всего 131 тыс. физических лиц.
Однако господин Осадчий полагает, что не все на рынке депозитов так радужно, как говорят банкиры: он отмечает, что темп роста вкладов физических лиц все же снижается — в 2006 году они росли медленнее, чем в 2005 году, когда их рост составил 39,3%. На сегодняшний день доля вкладов физических лиц в совокупных пассивах банковского сектора сократилась с 28,3% до 27,0%".
Впрочем, оптимистичный сценарий развития российской экономики предполагает, что объем привлеченных средств на депозитах в перспективе будет расти.
"При нынешних темпах роста к концу 2007 года можно ожидать, что в российских банках частные лица разместят порядка 5 трлн руб.",— говорит госпожа Речкалова.— Для рынка частных вкладов большую роль играет такой фактор, как доверие клиентов к банковской системе в целом, чему способствует стабильность экономики, рост национального валового продукта, законодательные акты, направленные в защиту вкладчиков, в том числе связанные с системой страхования вкладов. Таким образом, при сохранении вышеуказанных факторов можно ожидать дальнейшего роста доверия к банкам и, как следствие, увеличения числа вкладчиков".