Французский банк Societe Generale стал жертвой крупнейшего в европейской истории мошенничества. В результате действий одного из своих трейдеров Жерома Кервиля банк потерял €4,9 млрд. Теперь Societe Generale собирается привлечь €5,5 млрд, чтобы компенсировать плохие результаты 2007 года. Российские эксперты между тем опасаются, что вскрывшиеся факты могут сорвать сделку по продаже французской группе 30% Росбанка, закрыть которую планировалось 15 февраля.
Французская банковская группа Societe Generale (SocGen) объявила вчера о списании по итогам прошлого года почти €7 млрд. Лишь небольшая часть этой суммы (€2,05 млрд) приходится на убытки SocGen от ипотечного кризиса в США, ставшие традиционными для банковского сектора в последние полгода. Значительная часть списанных средств — €4,9 млрд — была получена в результате махинаций сотрудника банка.
По сообщению агентства France Presse, парижский трейдер Жером Кервиль на протяжении всего 2007 года и в начале 2008 года держал сверхлимитные позиции по фьючерсам на европейские фондовые индексы. Их падение и привело к потерям суммы, сопоставимой с размерами прибыли банка за 2006 год (€5,2 млрд). "Это исключительное по своему размеру и природе мошенничество,— говорится в сообщении SocGen.— Воспользовавшись глубоким знанием контролирующих процедур, ... трейдер сумел обмануть систему с помощью тщательно продуманной схемы фиктивных операций".
В открытом письме глава SocGen Даниэль Бутон заявил, что руководство банка сразу же после обнаружения факта мошенничества 20 января поставило в известность Банк Франции и управление по финансовым рынкам, которые, в свою очередь, заверили, что начнут разбирательство по этому факту. Сам президент банка отказался от полугодовой зарплаты, премий, доли зарплаты в акциях и подал прошение об отставке. Правда, совет директоров банка его отклонил, приняв решение об увольнении самого трейдера, сотрудников и их руководителей, отвечающих за проведение и контроль за совершенными операциями. В отношении Жерома Кервиля, проработавшего в банке с 2000 года, ведется расследование.
Жером Кервиль смог "превзойти" чрезмерно азартного трейдера британского банка Barings Ника Лисона, потерявшего в 1990-х годах £830 млн ($1,4 млрд) на фьючерсных сделках с японским индексом Nikkei. Британский банк не смог оправиться от полученного удара и был продан за символическую сумму 1 фунт стерлингов голландскому ING.
За будущее SocGen специалисты пока не беспокоятся. На момент возникновения проблем капитализация Barings составляла $615 млн, что было по крайней мере вдвое меньше полученных от мошенничества убытков. Между тем капитализация Societe Generale, даже с учетом падения котировок его акций на 20% с начала года, оценивается в €36,9 млрд (около $54 млрд). По словам Даниэля Бутона, прибыль банка, несмотря на списания, составит по итогам прошлого года €600-800 млн. "Конечно, потери такого масштаба случаются не каждый год, но трейдеры часто играют против рынка, чтобы получить крупную прибыль,— рассказывает аналитик банка "Траст" Павел Пикулев.— Однако в этом случае примечательно, что человеку удавалось достаточно долго скрывать операции от руководства банка".
Вместе с тем российские эксперты не исключают, что потери Societe Generale могут привести к срыву сделки по приобретению группой 30% плюс две акции Росбанка за $1,7 млрд. В декабре французский банк, которому принадлежит 20% Росбанка, сообщил, что планирует к 15 февраля закрыть сделку. По мнению старшего аналитика ИГ "АнтантаПиоглобал" Максима Осадчего, в сложившейся ситуации SG может или отказаться от приобретения, или перенести сделку на более позднее время. "Есть уверенность на 99%, что в феврале сделка не состоится,— сказал он.— За это говорит и то, что падение акций финансовых институтов в последнее время сделало утвержденную цену слишком высокой". По его словам, текущая рыночная капитализация Росбанка составляет около $5 млрд, то есть 30% его акций стоят (без премии за контроль) $1,5 млрд.
Акционеры Росбанка пока не видят повода для беспокойства. Один из его бенефициаров, президент группы ОНЭКСИМ Михаил Прохоров сообщил Ъ, что видел информацию о потерях SocGen. Однако он затруднился предположить, как они могут повлиять на сделку по выкупу Росбанка. Представители другого акционера Росбанка, холдинговой компании "Интеррос" сообщили "Ъ", что не видят никаких поводов для беспокойства: "Учитывая, что опцион может быть реализован в течение 2008 года, причин для беспокойства у нас нет". Представители французского банка тоже пока подтверждают все свои планы по развитию бизнеса в России. Как сообщили "Ъ" в пресс-службе российской "дочки" Societe Generale — Банке Сосьете Женераль Восток", "все намерения группы в отношении сделки с Росбанком остаются неизменными".
Сейчас группа Societe Generale намерена привлечь €5,5 млрд путем размещения акций, чтобы компенсировать недостаток капитала. Находящийся на форуме в Давосе премьер-министр Франции Франсуа Фийон уже выступил в поддержку этих инициатив, заявив, что правительство следит за ситуацией с "очень и очень пристальным вниманием". Между тем в среду акции группы на парижской бирже Euronext упали на 4,1% до €76,2, а вчера торги были приостановлены.