Крупнейший на Урале ритейлер строительных материалов «Трест СКМ» собирается завоевать 10% российского DIY-рынка. В противном случае он рискует оказаться кандидатом на выбывание.
 |
Размышления топ-менеджера о необходимых масштабах бизнеса удачно совпали с приходом в Россию Quinn Group. В конце 2006 года принадлежащая ирландскому миллиардеру Шону Куинну инвестиционная группа заявила о намерении вложить в строительство коммерческой недвижимости и логистических парков в России $5 млрд. В июне 2007 года стало известно, что примерно $150 млн от этой внушительной суммы перепадет «Тресту СКМ». Ирландская группа выступит инвестором строительства 10 региональных торговых центров, где разместятся гипермаркеты «Стройарсенал» площадью 8–12 тыс. кв. м.
Еще около $70 млн екатеринбургская компания вложит самостоятельно в открытие 25 супермаркетов средней площадью 3 тыс. кв. м (из расчета $2,5–3 млн на точку). Поможет ли это «Тресту СКМ» обрести желанную уверенность в будущем?
Уральский Home Depot
До цифры 1 млрд евро (свыше $1,4 млрд) DIY-ритейлеру еще далеко.
Его оборот в 2006 году составил около $100 млн (примерно 1,5%
цивилизованного рынка стройматериалов). Это не так уж мало, если
учесть, что выручка двух лидеров российского рынка — московской
сети «Старик Хоттабыч» и петербуржской «Максидом» — по итогам 2006
года составила $330 млн и $250 млн соответственно. Таким образом
«Трест СКМ» может претендовать на третье место среди отечественных
DIY-ритейлеров — поспорить с ним может разве что новосибирская ГК
«Домоцентр», заработавшая в 2006 году $103 млн.
Относительно сильные позиции екатеринбургской компании объясняются
ее принадлежностью к «СКМ-холдингу», контролирующему 5% российского
рынка металлотрейдинга, и здоровым авантюризмом. Например, когда за
три года после кризиса 1998 года уровень розничных наценок на
строительные товары упал со 100% до 30%, перед сетью остро встал
вопрос: увеличить товарооборот или снизить издержки. В «Тресте СКМ»
попытались сделать и то и другое. В результате ритейлер первым на
Урале ввел в своих супермаркетах «Суперстрой» формат открытой
выкладки, что, по словам Катаева, увеличило оборот каждого магазина
на 25–30%. А в 2001 году «Трест СКМ» построил первый в России
строительный гипермаркет — «Стройарсенал» в Екатеринбурге. «Мы
увидели гипермаркеты за рубежом и решили попробовать этот формат на
нашей почве, не дожидаясь, когда это сделают иностранцы»,—
вспоминает Катаев.
В качестве прототипа «Трест СКМ» выбрал сеть Home Depot, доверив
проектирование гипермаркета консультантам, которые работали с
американским ритейлером. Вместе с тем формат был усовершенствован.
Например, в отличие от Home Depot в «Стройарсенале» решили сделать
зону drive-in: отдельный зал, куда можно заехать на автомобиле,
загрузить товар, а потом оплатить на кассе.
О том, насколько удачным оказался проект, судить сложно: финансовые
показатели гипермаркета не разглашаются. Однако, как отмечает
Катаев, себестоимость этого формата гораздо ниже, чем у
супермаркета: приличная площадь дает больший оборот, в котором
затраты на логистику занимают меньшую долю.
Тем не менее вплоть до конца 2005 года крупноформатный магазин
оставался в активе «Трест СКМ» единственным. Да и число
«Суперстроев» до недавнего времени увеличивалось отнюдь не ударными
темпами: в среднем на три в год. Тогда как обстановка на рынке за
истекшие пять лет кардинально переменилась.
В конце 2003 года в Россию пришла немецкая сеть OBI. Летом 2004
года к ней присоединилась французская Leroy Merlin, а спустя два
года — британская Castorama и израильская Home Center. Причем все
они горят желанием осваивать не только рынки Москвы и
Санкт-Петербурга, но и периферию. Только сеть OBI намерена
запустить в крупнейших городах страны к 2008 году более 10
гипермаркетов, а к 2010 году — 60. Свой первый магазин в
Екатеринбурге она, кстати, уже открыла. Castorama собирается
сделать это в течение ближайшего полугода.
Отечественные ритейлеры не менее амбициозны. Например, в октябре
петербуржская компания «Лавента», владеющая сетью «Санта Хаус»,
заявила, что к 2011 году собирается дорасти до 150 магазинов, что
обеспечит ей ежегодный оборот в $1,1 млрд. И, по некоторым данным,
она уже нашла под проект инвестора — фонд Troyka Capital Partners
(в фонде отказались комментировать эту информацию).
ДОСЬЕ
«Трест СКМ» основан в 1993 году в
Екатеринбурге. Принадлежит «СКМ-холдингу», основным активом
которого является Сталепромышленная компания (СПК). Изначально
«Трест СКМ» развивал сеть небрэндированных строительных магазинов в
родном городе, однако в 1997 году перешагнул его границы. Через год
стал приводить торговые точки к единому формату под брэндом
«Суперстрой» и перешел к более эффективной открытой выкладке.
В настоящий момент в сеть «Суперстрой» входит 32 магазина в
Екатеринбурге, Уфе, Нижнем Новгороде и других городах
Урало-Сибирского региона и Поволжья. Кроме того, «Трест СКМ»
владеет тремя DIY-гипермаркетами «Стройарсенал» в Екатеринбурге,
Уфе и Тюмени. Оборот, по данным самой компании, в 2006 году
составил $100 млн. Прогнозируемая выручка в 2007 году — $170–200
млн.
НОУ-ХАУ
Чтобы зарабатывать 1 млрд евро в год «Трест
СКМ»:
— первым из отечественных DIY-ритейлеров стал строить
гипермаркеты;
— привлек ирландский фонд Quinn Group к строительству сети
торговых центров, где торговые площади будут принадлежать
зарубежному партнеру, а «Стройарсенал» выступит якорным
арендатором;
— планирует выходить на рынки не только городов-миллионников, но и
небольших населенных пунктов, чтобы опередить там федеральных
конкурентов.
РЫНОК
Суммарный оборот цивилизованной розницы, торгующей в России
товарами DIY (аббревиатура от англ. do it yourself — «сделай
сам»), оценивается в $7–8 млрд. Однако это только половина, а то и
четверть от той выручки, которую генерируют строительные рынки.
Позиции последних особенно заметны в регионах, поэтому не
удивительно, что организованные формы торговли — брэндированные
супермаркеты и гипермаркеты, которые дают покупателю большую
гарантию качества товара, демонстрируют сегодня рост 200–300% в
год.
До сих пор лидерами строительной розницы являются отечественные
ритейлеры: московский «Старик Хоттабыч» и петербургский «Максидом».
Однако не исключено, что в будущем их потеснят иностранные
конкуренты. Так, об агрессивных завоевательных планах в отношении
российского рынка уже заявили немецкая сеть OBI, французская Leroy
Merlin и британская Castorama. Число новых амбициозных игроков
постоянно растет.
В ответ «Трест СКМ» уже объявил о двух «Стройарсеналах», которые будут построены в течение 2008 года в Саратове и Нижнем Новгороде. Девелопером выступит компания «СКМ девелопмент», созданная в структуре «СКМ-холдинга» летом 2006 года специально для строительства сети торговых центров. Основным инвестором — ирландская Quinn Group. В Саратове площадь торгового центра составит около 20 тыс. кв. м (из них на гипермаркет придется 8-10 тыс. кв. м) при запланированном объеме инвестиций не менее $15 млн. Стоимость ТЦ «Инхауз» в Нижнем Новгороде на 30 тыс. кв. м, из которых под «Стройарсенал» будут отведены 10–12 тыс., потянет на $40 млн.
По словам аналитика ИК «Финам» Владислава Исаева, схема по привлечению инвестора и родственного девелопера для игрока рынка DIY экономически выгодна. Ведь строительство здания «под себя» приводит к высоким затратам и в конечном итоге значительно увеличивает сроки окупаемости проекта. Именно поэтому сейчас многие ритейлеры предпочитают выступать арендаторами, а не собственниками торговых помещений. В частности, такую тактику выбрала компания «Максидом», которая в конце октября 2007 года открыла в Ростове-на-Дону свой первый региональный гипермаркет.
В качестве негативного примера стратегии «сделай сам» можно привести проект компании «Касторама-Рус» (развивает в России сеть Castorama) в том же Ростове-на-Дону. Компания строила свой гипермаркет самостоятельно и также рассчитывала открыть его в октябре, однако столкнулась с непредвиденными сложностями. Региональная служба Государственного строительного надзора Ростовской области обвинила компанию в отсутствии необходимой документации для ввода объекта в эксплуатацию. А Прокуратура Ростовской области нашла деятельность гипермаркета «представляющей угрозу жизни и здоровью людей». Теперь в «Касторама-Рус» не исключают, что магазин в Екатеринбурге может разместиться на арендованных площадях.
Правда, стратегия, когда ритейлер выступает на правах арендатора, тоже не лишена недостатков — для менее именитых сетей. Подходящие для DIY-гипермаркета помещения в стране наперечет, и глобальные конкуренты могут претендовать на те же торговые центры, что и «Трест СКМ», просто предложив за них более высокую арендную ставку.
Чтобы не допустить подобного сценария, треть помещений «Трест СКМ» все-таки предполагает приобретать в собственность. Например, из $40 млн запланированных вложений в нижегородский ТЦ «Инхауз» на долю основного инвестора — Quinn Group — придется $30 млн, а остальные $10 млн заплатит «Трест СКМ». В будущем возможен и другой вариант. «Мы можем заключить договор с инвестором и платить повышенную арендную плату,— замечает Владимир Катаев.— Но при условии, что получим право выкупить эти площади по фиксированной цене через несколько лет».
Общая ниша
Следующий эшелон обороны
«Треста СКМ» — открывать «Стройарсеналы» предполагается в том
числе в городах с населением от 500 тыс., а «Суперстрои» — от 100
тыс. жителей. Как объясняет Катаев, сегодня гиганты строительного
ритейла нацелены на города-миллионники. Поэтому «Тресту СКМ» имеет
смысл занять те ниши, на которые конкуренты пока не претендуют.
«Эти рынки находятся на гораздо более низких стадиях развития, и
еще долго не вызовут интереса транснациональных сетей»,— считает
Катаев. Между тем у самих «транснациональных сетей» мнение совсем
иное.
Генеральный директор компании «Касторама-Рус» Олег Писклов
подтверждает, что крупные ритейлеры действительно нацелены прежде
всего на города-миллионники. Но дефицит имеющихся качественных
торговых центров и трудности, связанные с получением в регионах
земельных участков под строительство новых, а также их неадекватно
высокая стоимость скорректировали эти планы. Операторам приходится
действовать по ситуации. Чтобы не потерять темп экспансии, они
вынуждены выходить не только в миллионники, которые стояли первыми
в их графике, но и в более скромные населенные пункты. Главное
условие — чтобы там в принципе имелись свободные площадки.
«Тюмень, Липецк, Набережные Челны — это города, где Castorama
будет открываться в 2008 году. Остальные сети тоже двинутся в такие
города»,— утверждает Олег Писклов. С ним согласен и директор
новосибирской розничной сети ХК «Домоцентр» Александр Николаев.
Двинутся DIY-гиганты и в города с населением от 100 тыс., только,
как и «Трест СКМ», используя при этом более мелкие форматы —
«магазины у дома».
Впрочем, пока рынок DIY в России мало освоен современными форматами
торговли: по разным оценкам, около 50–80% продаж приходится на
строительные рынки. Но по данным Олега Писклова, сегмент
организованных форм торговли растет ежегодно на 200–300%, то есть
примерно в 10–15 раз быстрее, чем отрасль в целом.
На фоне подобных цифр запланированное «Трестом СКМ» почти двукратное увеличение выручки в 2007 году (со $100 млн до $170–200 млн) уже не кажется чем-то сверхъестественным. Конкуренты даже допускают, что если компания будет ежегодно открывать по три-четыре гипермаркета и по пять новых «Суперстроев», к 2011 году она сможет выйти на свой «уверенный» миллиард, то есть контролировать 10% российской розницы DIY (к тому времени ожидается, что последняя вырастет с нынешних $7–8 млрд до $14–15 млрд). К слову, с июля компания уже открыла семь супермаркетов, доведя их общее количество до 32. В своих планах Владимир Катаев рисует и IPO компании, намеченное на 2010–2011 год. А пока для реализации амбициозных планов приходится искать иные источники финансирования. «Трест СКМ» уже продал Quinn Group здание своего первого гипермаркета в Екатеринбурге.