Входящая в пятерку российских золотодобывающих компаний ОАО «Южуралзолото группа компаний» (ЮГК) объявило о планах разместить на бирже 25% минус одна акция. Владелец ЮГК Константин Струков намерен получить рыночную оценку своей компании в районе $600 млн. Однако перед IPO ему нужно урегулировать вопросы с кредиторами ЗАО «Южуралзолото», на базе которого и создана ЮГК.
Источник в одном из инвестбанков говорит, что в ходе размещения владелец ЮГК хочет привлечь $150 млн. Таким образом, господин Струков рассчитывает получить оценку ЮГК в $600 млн. Старший аналитик Lehman Brothers Владимир Жуков считает ее «близкой к справедливой». На РТС вчера подтвердили, что акции ЮГК включены в котировальный список биржи.
ЮГК, получившая активы ЗАО «Южуралзолото», была создана в 2007 году. Владеет месторождениями в Челябинской области (Кочкарское, Светлинское, Березняковское, Западный и Южный Курасан), Забайкальском крае (Дарасунский рудник), Красноярском крае (Прииск Дражный) и республике Хакасия (Коммунаровский рудник). В 2007 году производство золота на предприятиях ЮГК составило 158,9 тыс. тройских унций (около 5 тонн). Чистая прибыль в 2007 году по российским стандартам бухгалтерской отчетности (РСБУ) составила 239,5 млн руб.
Сам Константин Струков, который возглавляет совет директоров ЮГК, пояснил „Ъ“, что выход на фондовый рынок позволит компании повысить «репутационную привлекательность бизнеса». Сейчас репутацию ЮГК портят последствия банкротства «Южуралзолота», на базе которого создана компания.
В сентябре прошлого года менеджмент «Южуралзолота» обратился в Челябинский арбитражный суд с целью признать ЗАО банкротом. К этому моменту активы компании были переданы в ЮГК и ОАО «Производственное объединение “Южуралзолото”». Однако владеющая долгом «Южуралзолота» в размере $7 млн московская компания «Истерн Гейт Секъюритиз» заявила, что банкротство инициировано владельцами золотодобывающей компании, чтобы избежать расчетов с кредиторами. Последний иск компания подала 30 июня в московский арбитражный суд. Между тем господин Струков отрицает наличие обязательств перед конфликтным кредитором. Предприниматель заявил „Ъ“, что «Истерн Гейт Секъюритиз» не входит в перечень кредиторов.
Аналитики считают, что даже без учета конфликта с «Истерн Гейт Секьюритиз» ЮГК выбрала не лучшее время для предложения акций инвесторам. «Ситуацию осложняет стагнация на мировых фондовых рынках, так как сейчас все работают с оглядкой на Америку», — отмечает директор аналитического отдела ИК «АнтантаПиоГлобал» Евгений Рябков. По его мнению, ЮГК не стоит выходить на IPO до тех пор, пока не станет понятно, в каком направлении будет развиваться ситуация на финансовых рынках. Аналитик полагает, что это может произойти к октябрю.
Анна Пономарева, Челябинск, Мария Черкасова