Вырвались вперед
За три месяца наибольшую прибыль получили рублевые вкладчики Петрокоммерцбанка
Отстали
Вложения в валюте по-прежнему сильно отстают от рублевых
Как и прежде, стратегией для игры брокеры выбрали понижение курсовой стоимости акций предприятий
Подробности
ЦБ заявил, что комиссия за обмен 100-долларовых купюр не должна превышать 2% (см. рубрику Exchange)
На пресс-конференции волгоградского треугольника — "РДС", "Хопра" и "Русской недвижимости" — выступали мамы и юристы
Комиссия по ценным бумагам и биржам США обещает нам помощь
Александр Хандруев опровергает Виктора Геращенко
Война банков закончилась поражением "тройки"
----------------------------------------------------
Мы говорим: "Хопер", а подразумеваем... мать его
Интересно, что организацией этой пресс-конференции занялся ... Союз вкладчиков России. Может быть, поэтому первые лица компаний не почтили party своим присутствием. Вместо Александра Саломадина (РДС) на встрече был его адвокат Юрий Титов, упрекнувший судебные органы в незаконном списании средств по счетам и исполнительным листам. Общая сумма "незаслуженно" списанных, по подсчетам РДС, составила 133 млрд руб.
"Хопер" на пресс-конференции представляла мать Льва Константинова (сам г-н Константинов борется в Санкт-Петербурге за депутатское кресло). О себе Лия Львовна сообщила, что обладает "полномочиями ревизора и санатора" и ведет арбитражные дела "Хопра". А о ближайших планах "Хопра" сказала, что он намерен стать паевым инвестиционным фондом.
На этом пути перед компанией "стоит масса препятствий". Во-первых, соответствующее положительное решение комиссии по ценным бумагам зависит от оценки экспертов, которые, по-мнению г-жи Константиновой, стоит очень дорого — 50 тыс. руб. за час работы. Кроме того, "Хопру" придется составить новый реестр вкладчиков, отсеяв тех, кто уже получил деньги по исполнительным листам. А суды в такой информации "Хопру" отказали. Тем не менее компания решительно настроена выяснить имена своих наименее проворных вкладчиков, не успевших ничего получить через суд, и рассчитаться с ними после продажи сети магазинов (например, в Элисте, Чите, Челябинске).
Представители же "Русской недвижимости" так и не появились в Москве.
Тем временем Федеральная комиссия по ценным бумагам и фондовому рынку при Правительстве РФ начала исполнять Указ Президента "О некоторых мерах по защите прав вкладчиков и акционеров", создав общественный Совет по делам вкладчиков и инвесторов. Теперь обиженным будет куда обратиться за советом.
Помощь в защите вкладчиков и инвесторов нам предложили даже Штаты. На прошедшей неделе председатель ФКЦБ РФ Анатолий Чубайс и Председатель комиссии по ценным бумагам и биржам США Артур Левитт подписали на этот счет протокол и меморандум о взаимопонимании. Как рассказал первый заместитель председателя ФКЦБ Дмитрий Васильев, помощь планируется чисто технического характера: обмен опытом регулирования рынка ценных бумаг, а также расчетных и клиринговых механизмов.
ЦБ избавился от последнего греха
Центробанк готовится стать более открытой организацией. С нового года ЦБ наконец-то начнет регулярно публиковать данные по показателям денежной массы. А с марта будущего года страничка такой информации появится в ежемесячном сборнике International Financial Statistics. Об этом эксклюзивно поведал нашему корреспонденту зам. председателя ЦБ Александр Хандруев. "Нераспространение этой информации было последним грехом, в котором нас все упрекали", — сказал он.
Г-н Хандруев также ответил Виктору Геращенко, обвинившему его в том, что он якобы проводил инфляционную финансовую политику в течение своего краткого пребывания на посту вр. и. о председателя ЦБ. Две недели назад в интервью нашему журналу Геращенко заявил, что "г-н Хандруев за эти две недели там уже настолько "насмягчал", что инфляционный всплеск в результате его работы неизбежен".
Александр Хандруев: Я сначала даже не мог поверить, что Геращенко так сказал. Я никогда не говорил о каких-либо инфляционных мерах и не хотел их проводить. Если бы я проводил де-факто инфляционную политику — мы бы не смогли выполнить очень жесткую ноябрьскую финансовую программу, согласованную с МВФ. А мы ее даже перевыполнили, и в результате получим очередные два транша западных кредитов на сумму где-то около $ 1 млрд.
"Деньги": Вы говорили о санировании банков?
А. Х.: Да, но санирование — это не всепрощение, не раздача дешевых кредитов. Наоборот, я имел в виду очень жесткий разговор с банкирами: "Если ты не проводишь мероприятий по оздоровлению — мы тебя закрываем".
Наша задача — превратить ЦБ в кредитора последней инстанции. Такую роль, например, играет Федеральная резервная система в США. У нас здесь пока больше вопросов, чем ответов. Ведь процедур ни банкротства, ни санирования коммерческих банков у нас пока нет.
"Д": А что означали ваши заявления об изменении порядка резервирования?
А. Х.: Только не снижение норм резервных отчислений. Я был бы дешевым популистом, если бы предлагал это. Но я предлагал изменить порядок исчисления резервов.
Во всех странах мира остатки на корсчетах и средства банков на счете обязательных резервов объединены. Банки должны поддерживать в течение месяца эту позицию, но внутри месяца они могут использовать эти средства. У нас же корсчета и резервные средства разделены китайской стеной. Я считаю, что 5-10% процентов этих средств можно разрешить банкам использовать для поддержания ликвидности.
"Золото, золото, золото тяни..."
Рынок частных вкладов остался верен себе: вложения в валюте по-прежнему сильно отстают от рублевых.
Так, рубли, доверенные на месяц Автобанку, принесли на каждые сто тысяч по 5,41 тыс. руб. дохода. Однако, к сожалению вкладчиков, инфляция изъяла из него 4,5 тыс. руб.
А валютным вкладам, чтобы дотянуть до уровня инфляции, с каждой сотни тысяч не хватило по 424 руб. Максимум, что они принесли за месяц — 4,07 тыс. руб. с каждой сотни тысяч (в компании "Sunrise").
За три месяца наибольшую прибыль получили рублевые вкладчики Петрокоммерцбанка (24 тыс. руб. на каждые сто тысяч). С поправкой на инфляцию (13,23 %) прибыль составила 10,77 тыс. руб. На валютном же вкладе за три месяца вкладчикам не удалось сохранить вложенные деньги от инфляции.
По прогнозам брокеров, даже в расширенных рамках валютного коридора курс доллара к концу декабря достигнет лишь 4635 руб./$, а в марте — 4892 руб./$. В результате лидерство по доходности сохранят рублевые вклады.
Рынок же ГКО на минувшей неделе ярко продемонстрировал свою переменчивость: если в начале недели средняя доходность ГКО уверенно двигалась вверх, то уже к ее середине стало наблюдаться падение доходности. Изменение же границ валютного коридора повлекло смену приоритетов: длинные ГКО стали предпочтительнее коротких. Наибольшую прибыль можно было получить на шестимесячных облигациях 16-го выпуска. Каждая сотня тысяч рублей, инвестированная в этот выпуск, через месяц подросла на 2,05 тыс. руб. Однако такой доход сопоставим лишь с прибылью по валютным вложениям, которая занимает последнюю ступень в рейтинге доходности инструментов.
Что касается ОСЗ, банки занимались на минувшей неделе лишь 1-м и 2-м траншами. К моменту выхода журнала нам, к сожалению, не удалось найти ни один банк, куда бы в продажу поступили ОГСЗ 3-го транша. Возможно, активной работы с новым выпуском следует ждать в начале следующей недели.
Максимальную прибыль от купли-продажи облигаций сберзайма можно было получить в Промрадтехбанке. Здесь 1-й транш ОГСЗ за месяц принес по 3 тыс. руб. на каждые сто тысяч. На облигациях 2-го транша в Оргбанке за тот же срок можно было заработать по 1,1 тыс. руб. на каждую сотню тысяч.
Если вы не рассматриваете вклад в банки только как средство сохранить и приумножить свое состояние, то можете побаловаться "золотыми контрактами". Недавно созданная "Полярная золоторудная компания" (Санкт-Петербург) объявила о начале их продажи. В такой контракт необходимо инвестировать как минимум 3,7 млн руб. Не можете сделать этого сразу — не беда. Условия предусматривают двухступенчатые взносы: половина сейчас, а другая — через полгода. В любом случае владельцем знака, содержащего 26 грамм золота 750-й пробы, вы станете через 6 месяцев. А вот на какой-то доход от такого вложения придется надеяться только в том случае, если золото начнет дорожать, и вам удастся продать "золотой контракт".
Банковская война: трое на одного — и все без толку
Конфликт между Инкомбанком, Альфа-банком и "Российским Кредитом" — с одной стороны, и банком "Менатеп", с другой, разрешился в конце минувшей недели, что называется, мирным путем. Заявка АО "Бабаевское" (представляющего интересы "большой тройки") на участие в залоговом аукционе акций ЮКОСа была зарегистрирована. Хотя союз трех банков перечислил в качестве задатка только $ 82 млн "живых" денег из требуемых $ 350 млн. На остальную сумму ГКИ после долгих споров разрешило-таки "Бабаевскому" внести ГКО. За банк "Менатеп" играли две компании — "Лагуна" и "Реаген", предоставившие гарантии не только "Менатепа", но и Токобанка.
После обмена словесными выпадами "кровавой" борьбы за акции ЮКОСа так и не произошло. Незадолго до начала аукциона АО "Бабаевское" отказалось участвовать в торгах. И заветные акции достались АО "Лагуна". За 45% бумаг, полученных в залог, АО должно выдать правительству кредит в $ 159 млн., еще за 33% процента — инвестировать в ЮКОС $ 150,125 млн.
Сразу же после подведения итогов аукциона "Лагуна" заявила, что передаст полученные акции "Менатепу". А что же произошло с залогом "тройки"? Ведь по правилам проведения торгов, участник, в последний момент отказавшийся от своих намерений, его теряет. Наверное, этот пункт был "позабыт" устроителями аукциона, удовлетворившимися "мировой" претендентов на ЮКОС (деньги и ГКО "Бабаевскому" были возвращены).
На фондовом же рынке коренных изменений не произошло. В целом, как и прежде, стратегией для игры брокеры выбрали понижение курсовой стоимости акций предприятий. Некоторым исключением стали бумаги РАО ЕЭС, которые, как и прогнозировали аналитики EMI, продолжили свой рост. Восстановили свое былое превосходство и акции Мосэнерго.
Но надолго ли? Ведь не за горами уже католическое Рождество, широко отмечаемое за рубежом. Практически каждый год в это время стихает активность и на нашем фондовом рынке.
С другой стороны, такой продолжительный период спада на фондовом рынке можно использовать и с пользой для себя и своего кошелька. Например, пока курсы бумаг падают, неплохо было бы их приобрести. Ведь с начала года, возможно, начнется не менее азартная игра с акциями, какую мы наблюдали в году текущем.
Лилия ШАРАФЕЕВА, Наталия ВЛАДИМИРОВА, Татьяна АНДРИЯНОВА