Федеральная служба по финансовым рынкам выявила манипулирование акциями компании "Проектные инвестиции". Этот случай манипулирования примечателен тем, что изменение цены акций, как считает ФСФР, проводилось в интересах самой компании, причем на протяжении 13 месяцев.
Фото: Сергей Киселев, Коммерсантъ / купить фото
Вчера ФСФР сообщила об установлении факта манипулирования ценой акций компании "Проектные инвестиции" на торгах ФБ ММВБ с января 2012 года по февраль 2013 года. В этот период клиентами нескольких профессиональных участников регулярно осуществлялись группы взаимных сделок, говорится в сообщении службы. Объем таких операций составлял значительную часть дневного объема торгов акциями компании, в отдельные дни доходил практически до 100%. Акции "Проектных инвестиций" низколиквидны, в этом году среднемесячный объем торгов составляет 37 млн руб., в прошлом году объемы были выше, пик наблюдался в августе — 175 млн руб., это почти в два раза выше среднемесячного объема торгов 2012 года. Взаимные операции привели к существенному отклонению цены акций, сообщила ФСФР.
Манипулирование осуществлялось с брокерских счетов, принадлежащих одному российскому физическому лицу и двум иностранным юридическим лицам. В результате проверки были установлены связи между этими лицами.
Манипулирование ценами может решать разные задачи, отмечают участники фондового рынка. "Если акции находятся в залоге, искусственный рост цены может использоваться для недопущения маржин-колла. Кроме того, рост котировок привлекает к бумаге внимание инвесторов, что позволяет продавать в рынок дополнительный объем актива, обеспечивая прибыль крупным акционерам",— приводит примеры президент "Финама" Владислав Кочетков. В наиболее громких случаях манипулирования, выявленных ФСФР, этими операциями занимались лица, не связанные с эмитентами бумаг, цена которых искусственно завышалась или занижалась (как, например, это было в случае с ложным рекламным сообщением об обратном выкупе акций АвтоВАЗа). Однако в случае с акциями "Проектных инвестиций" ФСФР решила, что манипуляционные сделки совершались в интересах самого эмитента.
С января 2012-го по февраль 2013 года, то есть в тот период, когда по сообщению ФСФР, проводилось манипулирование ценой акций "Проектных инвестиций", их рыночные котировки стремительно падали. Из-за этого даже не состоялось доразмещение акций, первоначально запланированное на май 2012 года. "Мы имели мандат на SPO компании, но падение котировок эмитента сделало невозможным размещение по цене, устраивающей основного акционера",— рассказывает господин Кочетков.
Встревоженные акционеры писали обращения в компанию, которые есть на ее официальном сайте. Так, Александр Юркевич в октябре прошлого года просил объяснить 50-дневное падение котировок. В ответе компании за подписью председателя совета директоров Василия Лаврова высказываются предположения, что у некоторых инвесторов не хватает терпения, и они стремятся избавиться от акций и это давит на рынок. "Лучший способ поддерживать котировку — хорошо делать свое дело... не спешите впадать в уныние. Следите за новостями нашей компании",— писал он. Двумя месяцами ранее Василий Еремин, по его словам акционер компании, интересовался, планирует ли "Проектные инвестиции" проводить мероприятия по поддержанию котировок на бирже. В ответе господин Лавров указывал, что продажа акций на бирже для компании — это способ привлечения денег в развитие бизнеса, цена акций его волнует. "Но возможности наши по влиянию на цену сильно ограничены", — утверждал господин Лавров. Справедливость последнего заявления подтверждают данные биржи: несмотря на выявленный ФСФР факт манипулирования, которое приводило в отдельные дни к росту цены акций, по итогам 13 месяцев, прошедших с января 2012 года, их цена упала с 10 руб. до 4 руб. за бумагу. Вчера по итогам торгов цена составила 1,32 руб.
Вчера в "Проектных инвестициях" в 19:00 отказались от комментариев, сославшись на то, что ответственных лиц нет на месте, Василий Лавров по сотовому телефону не отвечал.
"Лица, осуществившие манипулирование рынком обыкновенных акций "Проектные инвестиции", будут привлечены к административной ответственности. Материалы проверки будут направлены ФСФР в правоохранительные органы",— сообщает служба. Административный штраф за манипулирование для граждан составляет 3-5 тыс. руб., для юрлиц — минимум 700 тыс. руб. Уголовная ответственность за манипулирование грозит в случае крупного ущерба, извлечения излишнего дохода или избежания убытков в крупном размере, во всех случаях сумма должна превышать 2,5 млн руб. Эта норма начнет применяться с июля 2013 года.